Morgan Stanley Direct Lending Fund
MSDL NYSE Finances EF2021–EF2025
Últim tancament · 23 d'oct. de 2026
$13,22
0,2%
Ingressos
Vendes totals declarades al compte de resultats.
$397 M
4,5%
vs. any anterior
Marge operatiu
Benefici operatiu en proporció als ingressos.
—
Benefici net
Benefici després de totes les despeses, interessos i impostos.
$122 M
43,4%
Flux de caixa lliure
Flux de caixa operatiu menys inversió en capital.
—
Rendibilitat del capital
Benefici operatiu després d'impostos en proporció als diners invertits en el negoci: deute més patrimoni, menys caixa.
—
Capitalització
Últim tancament multiplicat per l'últim nombre d'accions diluïdes, per tant és aproximada.
$1,1 mil M
tancament del 23 d'oct.
PER
Últim tancament dividit entre el benefici diluït per acció dels últims quatre trimestres.
19,2x
Sobre un BPA de $0,69 (12 mesos)
A què es dedica Morgan Stanley Direct Lending Fund
Encara no hi ha descripció del negoci.
- Denominació legal
- Morgan Stanley Direct Lending Fund
- Tancament de l'exercici fiscal
- 31 de desembre de 2025
- Últim informe anual
- 10-K · 26 de febr. de 2026
- Núm. de registre · CIK
- 0001193125-26-076632
0001782524
Ingressos i marges
Morgan Stanley Direct Lending Fund va tenir $397 M d'ingressos en l'exercici 2025, un 4,5% menys que l'any anterior.
EF21
Ingressos $120 M
EF22
Ingressos $231 M
EF23
Ingressos $368 M
EF24
Ingressos $416 M
EF25
Ingressos $397 M
T3 '23
Ingressos $94,5 M
T4 '23
Ingressos $101 M
T1 '24
Ingressos $99,1 M
T2 '24
Ingressos $104 M
T3 '24
Ingressos $110 M
T4 '24
Ingressos $103 M
T1 '25
Ingressos $101 M
T2 '25
Ingressos $99,5 M
T3 '25
Ingressos $99,7 M
T4 '25
Ingressos $96,6 M
T1 '26
Ingressos $89,1 M
T2 '26
Ingressos $88,8 M
EF21
Brut —
Operatiu —
Net 69,5%
FCL —
EF22
Brut —
Operatiu —
Net 21,1%
FCL —
EF23
Brut —
Operatiu —
Net 62,8%
FCL —
EF24
Brut —
Operatiu —
Net 51,8%
FCL —
EF25
Brut —
Operatiu —
Net 30,7%
FCL —
Brut
Operatiu
Net
FCL
T3 '23
Brut —
Operatiu —
Net 77,7%
FCL —
T4 '23
Brut —
Operatiu —
Net 57,0%
FCL —
T1 '24
Brut —
Operatiu —
Net 52,2%
FCL —
T2 '24
Brut —
Operatiu —
Net 56,7%
FCL —
T3 '24
Brut —
Operatiu —
Net 48,5%
FCL —
T4 '24
Brut —
Operatiu —
Net 50,1%
FCL —
T1 '25
Brut —
Operatiu —
Net 29,2%
FCL —
T2 '25
Brut —
Operatiu —
Net 36,3%
FCL —
T3 '25
Brut —
Operatiu —
Net 27,7%
FCL —
T4 '25
Brut —
Operatiu —
Net 29,7%
FCL —
T1 '26
Brut —
Operatiu —
Net −5,1%
FCL —
T2 '26
Brut —
Operatiu —
Net 8,9%
FCL —
Brut
Operatiu
Net
FCL
Benefici net i benefici per acció
De l'exercici 2021 al 2025, el BPA diluït va créixer un −14,9% anual. Els períodes amb pèrdues es mostren en vermell.
EF21
Benefici net $83,3 M
EF22
Benefici net $48,5 M
EF23
Benefici net $231 M
EF24
Benefici net $216 M
EF25
Benefici net $122 M
T3 '23
Benefici net $73,4 M
T4 '23
Benefici net $57,4 M
T1 '24
Benefici net $51,7 M
T2 '24
Benefici net $59,0 M
T3 '24
Benefici net $53,2 M
T4 '24
Benefici net $51,6 M
T1 '25
Benefici net $29,7 M
T2 '25
Benefici net $36,1 M
T3 '25
Benefici net $27,6 M
T4 '25
Benefici net $28,7 M
T1 '26
Benefici net −$4,5 M
T2 '26
Benefici net $7,9 M
EF21
BPA diluït $2,67
EF22
BPA diluït $0,79
EF23
BPA diluït $3,11
EF24
BPA diluït $2,43
EF25
BPA diluït $1,40
T3 '23
BPA diluït $1,02
T4 '23
BPA diluït $0,68
T1 '24
BPA diluït $0,59
T2 '24
BPA diluït $0,66
T3 '24
BPA diluït $0,60
T4 '24
BPA diluït $0,58
T1 '25
BPA diluït $0,34
T2 '25
BPA diluït $0,41
T3 '25
BPA diluït $0,32
T4 '25
BPA diluït $0,33
T1 '26
BPA diluït −$0,05
T2 '26
BPA diluït $0,09
Rendibilitat del capital
Benefici operatiu després d'impostos en proporció als diners invertits en el negoci: deute més patrimoni, menys caixa.
EF21
Rendibilitat del capital —
Rendibilitat sobre el patrimoni 7,0%
Rendibilitat sobre actius —
EF22
Rendibilitat del capital —
Rendibilitat sobre el patrimoni 3,8%
Rendibilitat sobre actius 1,6%
EF23
Rendibilitat del capital —
Rendibilitat sobre el patrimoni 14,8%
Rendibilitat sobre actius 7,3%
EF24
Rendibilitat del capital —
Rendibilitat sobre el patrimoni 12,1%
Rendibilitat sobre actius 6,0%
EF25
Rendibilitat del capital —
Rendibilitat sobre el patrimoni 6,8%
Rendibilitat sobre actius 3,1%
Rendibilitat del capital
Rendibilitat sobre el patrimoni
Rendibilitat sobre actius
Flux de caixa
El flux de caixa lliure va ser de — en l'exercici 2025, el — dels ingressos. Flux de caixa operatiu menys inversió en capital.
EF21
Flux de caixa lliure —
EF22
Flux de caixa lliure —
EF23
Flux de caixa lliure —
EF24
Flux de caixa lliure —
EF25
Flux de caixa lliure —
EF21
Flux de caixa operatiu −$1,7 mil M
Inversió en capital —
EF22
Flux de caixa operatiu −$430 M
Inversió en capital —
EF23
Flux de caixa operatiu −$83,8 M
Inversió en capital —
EF24
Flux de caixa operatiu −$383 M
Inversió en capital —
EF25
Flux de caixa operatiu $151 M
Inversió en capital —
Flux de caixa operatiu
Inversió en capital
T3 '23
Flux de caixa operatiu −$99,3 M
Inversió en capital —
T4 '23
Flux de caixa operatiu $22,9 M
Inversió en capital —
T1 '24
Flux de caixa operatiu −$53,7 M
Inversió en capital —
T2 '24
Flux de caixa operatiu −$107 M
Inversió en capital —
T3 '24
Flux de caixa operatiu −$117 M
Inversió en capital —
T4 '24
Flux de caixa operatiu −$105 M
Inversió en capital —
T1 '25
Flux de caixa operatiu $34,1 M
Inversió en capital —
T2 '25
Flux de caixa operatiu $24,0 M
Inversió en capital —
T3 '25
Flux de caixa operatiu $39,0 M
Inversió en capital —
T4 '25
Flux de caixa operatiu $53,8 M
Inversió en capital —
T1 '26
Flux de caixa operatiu $86,3 M
Inversió en capital —
T2 '26
Flux de caixa operatiu $104 M
Inversió en capital —
Flux de caixa operatiu
Inversió en capital
Dividends, recompres i nombre d'accions
Morgan Stanley Direct Lending Fund va retornar $226 M als accionistes en l'exercici 2025. El nombre d'accions diluïdes va baixar un 1,6%.
EF21
Dividends $38,2 M
Recompres —
EF22
Dividends $85,7 M
Recompres $0,0 M
EF23
Dividends $110 M
Recompres $0,0 M
EF24
Dividends $169 M
Recompres $18,1 M
EF25
Dividends $184 M
Recompres $42,0 M
Dividends
Recompres
T3 '23
Dividends $29,8 M
Recompres —
T4 '23
Dividends $31,2 M
Recompres $0,0 M
T1 '24
Dividends $37,2 M
Recompres $0,0 M
T2 '24
Dividends $33,8 M
Recompres $0,0 M
T3 '24
Dividends $44,6 M
Recompres $8,0 M
T4 '24
Dividends $53,4 M
Recompres $10,1 M
T1 '25
Dividends $53,1 M
Recompres $9,6 M
T2 '25
Dividends $44,0 M
Recompres $20,4 M
T3 '25
Dividends $43,5 M
Recompres $2,8 M
T4 '25
Dividends $43,4 M
Recompres $9,1 M
T1 '26
Dividends $43,1 M
Recompres $14,7 M
T2 '26
Dividends $38,4 M
Recompres $12,5 M
Dividends
Recompres
EF21
Accions diluïdes 0,03 mil M
EF22
Accions diluïdes 0,06 mil M
EF23
Accions diluïdes 0,07 mil M
EF24
Accions diluïdes 0,09 mil M
EF25
Accions diluïdes 0,09 mil M
Balanç
Caixa, deute i les ràtios que mostren amb quina folgança el pot suportar Morgan Stanley Direct Lending Fund.
EF21
Caixa $74,2 M
Deute —
EF22
Caixa $81,2 M
Deute $1,5 mil M
EF23
Caixa $69,7 M
Deute $1,5 mil M
EF24
Caixa $72,4 M
Deute $2,0 mil M
EF25
Caixa $94,4 M
Deute $2,1 mil M
Caixa
Deute
| Tancament de l'exercici | EF21 | EF22 | EF23 | EF24 | EF25 |
|---|---|---|---|---|---|
| Caixa i inversions a curt termini | $74,2 M | $81,2 M | $69,7 M | $72,4 M | $94,4 M |
| Deute incl. arrendaments financers | — | $1,5 mil M | $1,5 mil M | $2,0 mil M | $2,1 mil M |
| Deute / patrimoni | — | 1,1x | 0,9x | 1,1x | 1,2x |
| Actiu total | — | $3,0 mil M | $3,3 mil M | $3,9 mil M | $3,9 mil M |
| Passiu total | — | $1,6 mil M | $1,6 mil M | $2,1 mil M | $2,2 mil M |
| Patrimoni net | $1,2 mil M | $1,4 mil M | $1,7 mil M | $1,8 mil M | $1,7 mil M |
| Deute net (− = caixa neta) | — | $1,4 mil M | $1,4 mil M | $1,9 mil M | $2,0 mil M |
Operacions de directius
Compres i vendes en mercat obert de directius, consellers i accionistes amb més del 10 %, segons els Form 4. «Pla» marca les operacions fetes sota un pla Rule 10b5-1 acordat per endavant.
Compres, 12 mesos
$0,0 M
0 directius
Vendes, 12 mesos
$0,0 M
0 directius
De les vendes, sota plans
—
$0,0 M
No hi ha operacions de directius en mercat obert en els últims 12 mesos.
F-score de Piotroski
Nou proves d'aprovat o suspès sobre rendibilitat, finançament i eficiència. 8–9 és sòlid; 0–2, feble.
| Prova | EF21 | EF22 | EF23 | EF24 | EF25 |
|---|---|---|---|---|---|
| El benefici net és positiu | ✓ | ✓ | ✓ | ✓ | ✓ |
| El flux de caixa operatiu és positiu | ✕ | ✕ | ✕ | ✕ | ✓ |
| Va pujar la rendibilitat sobre actius | — | — | ✓ | ✕ | ✕ |
| El flux de caixa operatiu supera el benefici net | ✕ | ✕ | ✕ | ✕ | ✓ |
| El deute va baixar en relació amb els actius | — | — | ✓ | ✕ | ✕ |
| Va pujar la ràtio de liquiditat | — | — | — | — | — |
| No va augmentar el nombre d'accions | — | ✕ | ✕ | ✕ | ✓ |
| Va pujar el marge brut | — | — | — | — | — |
| Els ingressos van pujar en relació amb els actius | — | — | ✓ | ✕ | ✕ |
| F-score | — / 3 | — / 4 | 4 / 7 | 1 / 7 | 4 / 7 |
| Ràtio de meritacions | — | 16,0% | 10,0% | 16,6% | −0,7% |
| Altman Z'' | — | — | — | — | — |
5 anys de xifres
Imports en USD. Passa el cursor pel nom d'una ràtio per veure'n la definició.
| Exercici fiscal | EF21 | EF22 | EF23 | EF24 | EF25 |
|---|---|---|---|---|---|
| Compte de resultats | |||||
| Ingressos | $120 M | $231 M | $368 M | $416 M | $397 M |
| Despeses financeres | $21,0 M | $67,2 M | $113 M | $123 M | $136 M |
| Benefici net | $83,3 M | $48,5 M | $231 M | $216 M | $122 M |
| BPA diluït | $2,67 | $0,79 | $3,11 | $2,43 | $1,40 |
| Accions diluïdes | 0,03 mil M | 0,06 mil M | 0,07 mil M | 0,09 mil M | 0,09 mil M |
| Flux de caixa | |||||
| Flux de caixa operatiu | −$1,7 mil M | −$430 M | −$83,8 M | −$383 M | $151 M |
| Recompres d'accions | — | $0,0 M | $0,0 M | $18,1 M | $42,0 M |
| Dividends pagats | $38,2 M | $85,7 M | $110 M | $169 M | $184 M |
| Dividends i recompres | $38,2 M | $85,7 M | $110 M | $187 M | $226 M |
| Balanç | |||||
| Caixa i inversions a curt termini | $74,2 M | $81,2 M | $69,7 M | $72,4 M | $94,4 M |
| Deute total | — | $1,5 mil M | $1,5 mil M | $2,0 mil M | $2,1 mil M |
| Actiu total | — | $3,0 mil M | $3,3 mil M | $3,9 mil M | $3,9 mil M |
| Passiu total | — | $1,6 mil M | $1,6 mil M | $2,1 mil M | $2,2 mil M |
| Accions preferents | — | $0,0 M | $0,0 M | $0,0 M | $0,0 M |
| Patrimoni net | $1,2 mil M | $1,4 mil M | $1,7 mil M | $1,8 mil M | $1,7 mil M |
| Marges | |||||
| Marge net | 69,5% | 21,1% | 62,8% | 51,8% | 30,7% |
| Rendibilitat | |||||
| Rendibilitat sobre el patrimoni | 7,0% | 3,8% | 14,8% | 12,1% | 6,8% |
| Rendibilitat sobre actius | — | 1,6% | 7,3% | 6,0% | 3,1% |
| Rendibilitat sobre el patrimoni tangible | 7,0% | 3,5% | 13,4% | 11,7% | 7,0% |
| Creixement | |||||
| Creixement dels ingressos | — | 92,5% | 59,5% | 13,1% | −4,5% |
| Creixement del benefici net | — | −41,7% | 375,9% | −6,7% | −43,4% |
| Creixement del BPA | — | −70,4% | 293,7% | −21,9% | −42,4% |
| Variació del nombre d'accions | — | 97,9% | 20,4% | 19,4% | −1,6% |
| Salut financera | |||||
| Deute / patrimoni | — | 1,1x | 0,9x | 1,1x | 1,2x |
| Indicadors de qualitat | |||||
| F-score de Piotroski | — | — | 4,0 | 1,0 | 4,0 |
| Ràtio de meritacions | — | 16,0% | 10,0% | 16,6% | −0,7% |
Font: informes SEC EDGAR XBRL (CIK 0001782524). Dades actualitzades el 24 d'octubre de 2026. Els quarts trimestres són l'any sencer menys els nou primers mesos. Només a títol informatiu: no és assessorament d'inversió. Comprova els informes originals abans de fiar-te d'una xifra.