A. O. Smith vs. Lennox International

Añade, cambia o quita empresas; hasta cuatro.

La lectura de KIRA Analista IA

He puesto A. O. Smith y Lennox International una al lado de la otra, con el último informe anual de cada una. Esto es lo que destaca:

Lennox International es la empresa más grande, con $5,2 mil M de ingresos en el ejercicio 2025 frente a $3,8 mil M de A. O. Smith.
A. O. Smith aumentó sus ingresos más deprisa (0,3%, frente a −2,7%).
Lennox International convirtió una parte mayor de cada dólar de ventas en beneficio operativo (margen operativo del 20,1%, frente a 19,0%).
A. O. Smith convirtió más ventas en flujo de caja libre (margen FCL del 14,3%, frente a 12,3%).
Lennox International obtuvo un mayor rendimiento del capital invertido (40,1%, frente a 30,7%).
Los inversores pagan más por cada dólar de beneficio de A. O. Smith: un PER de 17,2x frente a 16,2x de Lennox International.

Quién sale ganando

De las 11 medidas en que un valor más alto (o más bajo) es claramente mejor, en cuántas lidera cada empresa.

A. O. Smith

AOS

6/11

Crecimiento de ingresosMargen brutoMargen FCLF-score de PiotroskiDeuda neta / EBITDAVariación del número de acciones

Lennox International

LII

5/11

Crecimiento a 5 añosMargen operativoMargen netoRentabilidad del capitalRentabilidad sobre el patrimonio

Lado a lado

Mejor de la fila

Último ejercicio fiscal	AOS EF25	LII EF25
Tamaño
Capitalización	$8,5 mil M	$12,8 mil M
Ingresos	$3,8 mil M	$5,2 mil M
Flujo de caja libre	$546 M	$639 M
Beneficio neto	$546 M	$806 M
Crecimiento
Crecimiento de ingresos	0,3%	−2,7%
Crecimiento a 5 años	5,8%	7,4%
Variación del número de acciones	−3,5%	−1,1%
Rentabilidad
Margen bruto	38,8%	33,4%
Margen operativo	19,0%	20,1%
Margen neto	14,3%	15,5%
Margen FCL	14,3%	12,3%
Rentabilidad del capital	30,7%	40,1%
Rentabilidad sobre el patrimonio	29,2%	75,8%
Balance
Deuda neta	−$38,2 M	$1,4 mil M
Deuda neta / EBITDA	−0,1x	1,2x
Dividendos y recompras	$597 M	$655 M
Valoración y calidad
PER	17,2x	16,2x
F-score de Piotroski	7	5

Diez años

Ingresos

FY16

AOS $2,7 mil M

LII $3,6 mil M

FY17

AOS $3,0 mil M

LII $3,8 mil M

FY18

AOS $3,2 mil M

LII $3,9 mil M

FY19

AOS $3,0 mil M

LII $3,8 mil M

FY20

AOS $2,9 mil M

LII $3,6 mil M

FY21

AOS $3,5 mil M

LII $4,2 mil M

FY22

AOS $3,8 mil M

LII $4,7 mil M

FY23

AOS $3,9 mil M

LII $5,0 mil M

FY24

AOS $3,8 mil M

LII $5,3 mil M

FY25

AOS $3,8 mil M

LII $5,2 mil M

FY16 FY17 FY18 FY19 FY20 FY21 FY22 FY23 FY24 FY25

AOS LII

Margen operativo

FY16

AOS 19,2%

LII 11,8%

FY17

AOS 19,3%

LII 12,9%

FY18

AOS 19,2%

LII 13,1%

FY19

AOS 17,7%

LII 17,3%

FY20

AOS 17,4%

LII 13,2%

FY21

AOS 19,3%

LII 14,1%

FY22

AOS 9,6%

LII 13,9%

FY23

AOS 19,4%

LII 15,9%

FY24

AOS 18,5%

LII 19,5%

FY25

AOS 19,0%

LII 20,1%

FY16 FY17 FY18 FY19 FY20 FY21 FY22 FY23 FY24 FY25

AOS LII

Flujo de caja libre

FY16

AOS $366 M

LII $290 M

FY17

AOS $232 M

LII $227 M

FY18

AOS $364 M

LII $400 M

FY19

AOS $392 M

LII $291 M

FY20

AOS $505 M

LII $534 M

FY21

AOS $566 M

LII $409 M

FY22

AOS $321 M

LII $201 M

FY23

AOS $598 M

LII $486 M

FY24

AOS $474 M

LII $782 M

FY25

AOS $546 M

LII $639 M

FY16 FY17 FY18 FY19 FY20 FY21 FY22 FY23 FY24 FY25

AOS LII

Rentabilidad del capital

FY16

AOS 34,2%

LII 35,8%

FY17

AOS 28,4%

LII 35,5%

FY18

AOS 38,6%

LII 42,9%

FY19

AOS 30,8%

LII 58,6%

FY20

AOS 29,3%

LII 42,8%

FY21

AOS 39,8%

LII 55,4%

FY22

AOS 24,1%

LII 48,3%

FY23

AOS 35,2%

LII 43,8%

FY24

AOS 31,6%

LII 50,9%

FY25

AOS 30,7%

LII 40,1%

FY16 FY17 FY18 FY19 FY20 FY21 FY22 FY23 FY24 FY25

AOS LII

Último ejercicio fiscal de cada empresa; los ejercicios cierran en meses distintos. El mejor valor de cada fila se destaca cuando más alto (o más bajo) es claramente mejor. No es asesoramiento de inversión.