Bentley Systems vs. Dolby
Añade, cambia o quita empresas; hasta cuatro.
En resumen
- Bentley Systems es la empresa más grande, con $1,5 mil M de ingresos en el ejercicio 2025 frente a $1,3 mil M de Dolby.
- Bentley Systems aumentó sus ingresos más deprisa (11,0%, frente a 5,9%).
- Bentley Systems convirtió una parte mayor de cada dólar de ventas en beneficio operativo (margen operativo del 24,2%, frente a 19,6%).
- Bentley Systems convirtió más ventas en flujo de caja libre (margen FCL del 34,6%, frente a 32,3%).
- Bentley Systems obtuvo un mayor rendimiento del capital invertido (12,3%, frente a 11,4%).
- Los inversores pagan más por cada dólar de beneficio de Bentley Systems: un PER de 43,6x frente a 26,7x de Dolby.
| Último ejercicio fiscal | BSY · EF25 | DLB · EF25 |
|---|---|---|
| Tamaño | ||
| Capitalización | $12,7 mil M | $5,9 mil M |
| Ingresos | $1,5 mil M | $1,3 mil M |
| Flujo de caja libre | $520 M | $436 M |
| Beneficio neto | $278 M | $255 M |
| Crecimiento | ||
| Crecimiento de ingresos | 11,0% | 5,9% |
| Crecimiento a 5 años | 13,4% | 3,0% |
| Variación del número de acciones | −0,2% | 0,2% |
| Rentabilidad | ||
| Margen bruto | 81,5% | 88,1% |
| Margen operativo | 24,2% | 19,6% |
| Margen neto | 18,5% | 18,9% |
| Margen FCL | 34,6% | 32,3% |
| Rentabilidad del capital | 12,3% | 11,4% |
| Rentabilidad sobre el patrimonio | 24,9% | 10,0% |
| Balance | ||
| Deuda neta | $1,1 mil M | −$703 M |
| Deuda neta / EBITDA | 2,8x | −2,0x |
| Dividendos y recompras | $210 M | $252 M |
| Valoración y calidad | ||
| PER | 43,6x | 26,7x |
| F-score de Piotroski | 9 | 5 |
Ingresos
FY16
BSY —
DLB $1,0 mil M
FY17
BSY —
DLB $1,1 mil M
FY18
BSY $692 M
DLB $1,1 mil M
FY19
BSY $735 M
DLB $1,2 mil M
FY20
BSY $802 M
DLB $1,2 mil M
FY21
BSY $965 M
DLB $1,3 mil M
FY22
BSY $1,1 mil M
DLB $1,3 mil M
FY23
BSY $1,2 mil M
DLB $1,3 mil M
FY24
BSY $1,4 mil M
DLB $1,3 mil M
FY25
BSY $1,5 mil M
DLB $1,3 mil M
BSY
DLB
Margen operativo
FY16
BSY —
DLB 22,6%
FY17
BSY —
DLB 22,9%
FY18
BSY 17,6%
DLB 17,4%
FY19
BSY 19,3%
DLB 20,7%
FY20
BSY 18,7%
DLB 18,8%
FY21
BSY 9,8%
DLB 26,9%
FY22
BSY 19,0%
DLB 16,5%
FY23
BSY 18,8%
DLB 16,6%
FY24
BSY 22,3%
DLB 20,3%
FY25
BSY 24,2%
DLB 19,6%
BSY
DLB
Flujo de caja libre
FY16
BSY —
DLB $259 M
FY17
BSY —
DLB $278 M
FY18
BSY $143 M
DLB $279 M
FY19
BSY $154 M
DLB $231 M
FY20
BSY $242 M
DLB $278 M
FY21
BSY $270 M
DLB $393 M
FY22
BSY $256 M
DLB $271 M
FY23
BSY $392 M
DLB $337 M
FY24
BSY $421 M
DLB $297 M
FY25
BSY $520 M
DLB $436 M
BSY
DLB
Rentabilidad del capital
FY16
BSY —
DLB 13,4%
FY17
BSY —
DLB 12,9%
FY18
BSY —
DLB 6,6%
FY19
BSY —
DLB 17,4%
FY20
BSY 25,3%
DLB 15,6%
FY21
BSY 9,6%
DLB 23,2%
FY22
BSY 9,8%
DLB 12,7%
FY23
BSY 10,0%
DLB 11,9%
FY24
BSY 10,3%
DLB 12,5%
FY25
BSY 12,3%
DLB 11,4%
BSY
DLB
Último ejercicio fiscal de cada empresa; los ejercicios cierran en meses distintos. El mejor valor de cada fila se destaca cuando más alto (o más bajo) es claramente mejor. No es asesoramiento de inversión.