Energizer vs. WD-40

Añade, cambia o quita empresas; hasta cuatro.

La lectura de KIRA Analista IA

He puesto Energizer y WD-40 una al lado de la otra, con el último informe anual de cada una. Esto es lo que destaca:

Energizer es la empresa más grande, con $3,0 mil M de ingresos en el ejercicio 2025 frente a $620 M de WD-40, unas 4,8 veces más.
WD-40 aumentó sus ingresos más deprisa (5,0%, frente a 2,3%).
WD-40 convirtió más ventas en flujo de caja libre (margen FCL del 13,5%, frente a 2,1%).
WD-40 obtuvo un mayor rendimiento del capital invertido (32,3%, frente a 11,1%).

Quién sale ganando

De las 9 medidas en que un valor más alto (o más bajo) es claramente mejor, en cuántas lidera cada empresa.

Energizer

ENR

1/9

Variación del número de acciones

WD-40

WDFC

8/9

Crecimiento de ingresosCrecimiento a 5 añosMargen brutoMargen netoMargen FCLRentabilidad del capitalF-score de PiotroskiDeuda neta / EBITDA

Lado a lado

Mejor de la fila

Último ejercicio fiscal	ENR EF25	WDFC EF25
Tamaño
Capitalización	$1,5 mil M	$2,9 mil M
Ingresos	$3,0 mil M	$620 M
Flujo de caja libre	$63,2 M	$83,4 M
Beneficio neto	$239 M	$91,0 M
Crecimiento
Crecimiento de ingresos	2,3%	5,0%
Crecimiento a 5 años	1,5%	8,7%
Variación del número de acciones	−1,0%	−0,1%
Rentabilidad
Margen bruto	41,8%	55,1%
Margen operativo	—	16,7%
Margen neto	8,1%	14,7%
Margen FCL	2,1%	13,5%
Rentabilidad del capital	11,1%	32,3%
Rentabilidad sobre el patrimonio	—	36,5%
Balance
Deuda neta	$3,3 mil M	$28,9 M
Deuda neta / EBITDA	5,8x	0,3x
Dividendos y recompras	$177 M	$62,6 M
Valoración y calidad
PER	—	32,3x
F-score de Piotroski	7	8

Diez años

Ingresos

FY16

ENR $1,6 mil M

WDFC $381 M

FY17

ENR $1,8 mil M

WDFC $381 M

FY18

ENR $1,8 mil M

WDFC $409 M

FY19

ENR $2,5 mil M

WDFC $423 M

FY20

ENR $2,7 mil M

WDFC $409 M

FY21

ENR $3,0 mil M

WDFC $488 M

FY22

ENR $3,1 mil M

WDFC $519 M

FY23

ENR $3,0 mil M

WDFC $537 M

FY24

ENR $2,9 mil M

WDFC $591 M

FY25

ENR $3,0 mil M

WDFC $620 M

FY16 FY17 FY18 FY19 FY20 FY21 FY22 FY23 FY24 FY25

ENR WDFC

Margen operativo

FY16

ENR —

WDFC 18,7%

FY17

ENR —

WDFC 20,0%

FY18

ENR —

WDFC 19,2%

FY19

ENR —

WDFC 19,5%

FY20

ENR —

WDFC 18,9%

FY21

ENR —

WDFC 18,2%

FY22

ENR —

WDFC 16,8%

FY23

ENR —

WDFC 16,7%

FY24

ENR —

WDFC 16,3%

FY25

ENR —

WDFC 16,7%

FY16 FY17 FY18 FY19 FY20 FY21 FY22 FY23 FY24 FY25

ENR WDFC

Flujo de caja libre

FY16

ENR $165 M

WDFC $61,0 M

FY17

ENR $172 M

WDFC $35,4 M

FY18

ENR $205 M

WDFC $52,5 M

FY19

ENR $94,4 M

WDFC $49,6 M

FY20

ENR $311 M

WDFC $53,4 M

FY21

ENR $115 M

WDFC $69,7 M

FY22

ENR −$76,8 M

WDFC −$5,7 M

FY23

ENR $338 M

WDFC $91,5 M

FY24

ENR $332 M

WDFC $87,8 M

FY25

ENR $63,2 M

WDFC $83,4 M

FY16 FY17 FY18 FY19 FY20 FY21 FY22 FY23 FY24 FY25

ENR WDFC

Rentabilidad del capital

FY16

ENR 30,4%

WDFC —

FY17

ENR 34,9%

WDFC —

FY18

ENR 24,6%

WDFC 41,9%

FY19

ENR 12,2%

WDFC 32,8%

FY20

ENR 4,6%

WDFC 31,3%

FY21

ENR 8,3%

WDFC 32,2%

FY22

ENR −3,3%

WDFC 26,5%

FY23

ENR 8,0%

WDFC 24,0%

FY24

ENR 4,5%

WDFC 26,1%

FY25

ENR 11,1%

WDFC 32,3%

FY16 FY17 FY18 FY19 FY20 FY21 FY22 FY23 FY24 FY25

ENR WDFC

Último ejercicio fiscal de cada empresa; los ejercicios cierran en meses distintos. El mejor valor de cada fila se destaca cuando más alto (o más bajo) es claramente mejor. No es asesoramiento de inversión.