ZKH Group Ltd
ZKH NYSE Retail-Building Materials, Hardware, Garden Supply Finanza ES2021–ES2025
Di cosa si occupa ZKH Group Ltd
Nessuna descrizione dell'attività per ora.
- Ragione sociale
- ZKH Group Ltd
- Chiusura dell'esercizio
- 31 dicembre 2025
- Ultima relazione annuale
- 20-F · 24 apr 2026
- N. di protocollo · CIK
- 0001104659-26-048107
0001862044
Ricavi e margini
ZKH Group Ltd ha registrato $1,3 Mrd di ricavi nell'esercizio 2025, in crescita del 2,7% rispetto all'anno precedente.
Utile netto e utile per azione
I periodi in perdita sono in rosso.
Rendimenti sul capitale
Utile operativo al netto delle imposte in rapporto al capitale investito nell'attività: debito più patrimonio netto, meno liquidità.
Flussi di cassa
Il free cash flow è stato di −$6,2 Mln nell'esercizio 2025, il −0,5% dei ricavi. Flusso di cassa operativo meno investimenti.
Dividendi, riacquisti e numero di azioni
ZKH Group Ltd ha restituito $5,7 Mln agli azionisti nell'esercizio 2025. Il numero di azioni diluite è sceso del 0,9%.
Stato patrimoniale
Liquidità, debito e gli indici che mostrano quanto agevolmente ZKH Group Ltd può sostenerlo.
| Chiusura dell'esercizio | ES21 | ES22 | ES23 | ES24 | ES25 |
|---|---|---|---|---|---|
| Liquidità e investimenti a breve termine | $177 Mln | $283 Mln | $277 Mln | $270 Mln | $265 Mln |
| Debito incl. leasing finanziari | — | $36,2 Mln | $82,3 Mln | $48,1 Mln | $40,7 Mln |
| Debito / patrimonio netto | — | — | 0,2x | 0,1x | 0,1x |
| Copertura degli interessi | −104,8x | −7,3x | −20,6x | −17,8x | −18,8x |
| Indice di liquidità corrente | — | 1,8x | 1,7x | 1,9x | 1,8x |
| Indice di liquidità immediata | — | 1,6x | 1,6x | 1,7x | 1,6x |
| Totale attività | — | $988 Mln | $1,0 Mrd | $906 Mln | $933 Mln |
| Totale passività | — | $536 Mln | $588 Mln | $481 Mln | $513 Mln |
| Patrimonio netto | −$435 Mln | −$590 Mln | $452 Mln | $424 Mln | $420 Mln |
| Debito netto (− = liquidità netta) | — | −$247 Mln | −$194 Mln | −$222 Mln | −$224 Mln |
Operazioni degli insider
Acquisti e vendite sul mercato di dirigenti, amministratori e azionisti con oltre il 10%, dai Form 4. «Piano» indica le operazioni eseguite nell'ambito di un piano Rule 10b5-1 stabilito in anticipo.
Acquisti, 12 mesi
$0,0 Mln
0 insider
Vendite, 12 mesi
$0,0 Mln
0 insider
Delle vendite, tramite piani
—
$0,0 Mln
Nessuna operazione degli insider sul mercato negli ultimi 12 mesi.
F-score di Piotroski
Nove test superato/non superato su redditività, finanziamento ed efficienza. 8–9 è solido, 0–2 debole.
| Test | ES21 | ES22 | ES23 | ES24 | ES25 |
|---|---|---|---|---|---|
| L'utile netto è positivo | ✕ | ✕ | ✕ | ✕ | ✕ |
| Il flusso di cassa operativo è positivo | ✕ | ✕ | ✕ | ✓ | ✓ |
| Il rendimento delle attività è salito | — | — | ✓ | ✓ | ✓ |
| Il flusso di cassa operativo supera l'utile netto | ✕ | ✓ | ✕ | ✓ | ✓ |
| Il debito è sceso rispetto alle attività | — | — | ✕ | ✓ | ✓ |
| L'indice di liquidità è salito | — | — | ✕ | ✓ | ✕ |
| Il numero di azioni non è aumentato | — | ✕ | ✕ | ✕ | ✓ |
| Il margine lordo è salito | — | ✓ | ✓ | ✓ | ✕ |
| I ricavi sono saliti rispetto alle attività | — | — | ✕ | ✓ | ✕ |
| F-score | — / 3 | — / 5 | 2 / 9 | 7 / 9 | 5 / 9 |
| Rapporto dei ratei | — | −3,5% | 3,7% | −7,1% | −2,2% |
| Altman Z'' | — | −1,08 | 0,88 | 0,85 | 0,72 |
5 anni di dati
Importi in USD. Passa il cursore sul nome di un indice per vederne la definizione.
| Esercizio | ES21 | ES22 | ES23 | ES24 | ES25 |
|---|---|---|---|---|---|
| Conto economico | |||||
| Ricavi | $1,2 Mrd | $1,2 Mrd | $1,2 Mrd | $1,2 Mrd | $1,3 Mrd |
| Utile lordo | $161 Mln | $196 Mln | $205 Mln | $210 Mln | $205 Mln |
| Ricerca e sviluppo | $39,8 Mln | $35,7 Mln | $24,8 Mln | $23,6 Mln | $23,0 Mln |
| Utile operativo | −$172 Mln | −$102 Mln | −$56,3 Mln | −$47,1 Mln | −$29,7 Mln |
| Oneri finanziari | $1,6 Mln | $14,0 Mln | $2,7 Mln | $2,6 Mln | $1,6 Mln |
| Utile ante imposte | −$170 Mln | −$109 Mln | −$43,0 Mln | −$37,1 Mln | −$19,3 Mln |
| Imposte sul reddito | $0,0 Mln | −$0,1 Mln | $0,0 Mln | $0,1 Mln | $0,1 Mln |
| Utile netto | −$174 Mln | −$109 Mln | −$43,0 Mln | −$37,2 Mln | −$19,4 Mln |
| Utile netto per gli azionisti ordinari | −$225 Mln | −$185 Mln | −$136 Mln | −$37,2 Mln | −$19,4 Mln |
| EPS diluito | −$6,51 | −$4,89 | −$3,11 | −$0,24 | −$0,10 |
| Azioni diluite | 0,03 Mrd | 0,04 Mrd | 0,04 Mrd | 0,16 Mrd | 0,16 Mrd |
| Flussi di cassa | |||||
| Flusso di cassa operativo | −$214 Mln | −$74,9 Mln | −$80,2 Mln | $31,8 Mln | $1,2 Mln |
| Investimenti in capitale (capex) | $22,5 Mln | $5,5 Mln | $7,1 Mln | $11,0 Mln | $7,4 Mln |
| Free cash flow | −$237 Mln | −$80,4 Mln | −$87,3 Mln | $20,8 Mln | −$6,2 Mln |
| Ammortamenti | $8,2 Mln | $11,3 Mln | $10,4 Mln | $7,6 Mln | $6,7 Mln |
| Compensi in azioni | $28,4 Mln | $4,7 Mln | $2,5 Mln | $15,1 Mln | $7,5 Mln |
| Riacquisti di azioni | — | — | — | $5,7 Mln | $5,7 Mln |
| Dividendi e riacquisti | — | — | — | $5,7 Mln | $5,7 Mln |
| Stato patrimoniale | |||||
| Liquidità e investimenti a breve termine | $177 Mln | $283 Mln | $277 Mln | $270 Mln | $265 Mln |
| Debito totale | — | $36,2 Mln | $82,3 Mln | $48,1 Mln | $40,7 Mln |
| Attività correnti | — | $911 Mln | $979 Mln | $848 Mln | $877 Mln |
| Passività correnti | — | $505 Mln | $567 Mln | $458 Mln | $489 Mln |
| Rimanenze | — | $95,1 Mln | $94,2 Mln | $85,7 Mln | $95,7 Mln |
| Immobili, impianti e macchinari, netti | — | $24,2 Mln | $20,4 Mln | $25,1 Mln | $26,6 Mln |
| Avviamento | — | $4,5 Mln | $4,3 Mln | $4,2 Mln | $4,4 Mln |
| Attività immateriali | — | $3,5 Mln | $2,8 Mln | $2,2 Mln | $3,1 Mln |
| Totale attività | — | $988 Mln | $1,0 Mrd | $906 Mln | $933 Mln |
| Totale passività | — | $536 Mln | $588 Mln | $481 Mln | $513 Mln |
| Patrimonio netto | −$435 Mln | −$590 Mln | $452 Mln | $424 Mln | $420 Mln |
| Margini | |||||
| Margine lordo | 13,6% | 15,8% | 16,7% | 17,2% | 16,4% |
| Margine operativo | −14,5% | −8,2% | −4,6% | −3,9% | −2,4% |
| Margine EBITDA | −13,8% | −7,3% | −3,7% | −3,2% | −1,8% |
| Margine netto | −14,7% | −8,8% | −3,5% | −3,1% | −1,6% |
| Margine FCF | −20,0% | −6,5% | −7,1% | 1,7% | −0,5% |
| Rendimenti | |||||
| Rendimento del capitale | — | — | −17,3% | −18,3% | −12,0% |
| Rendimento del capitale impiegato | — | −21,1% | −11,9% | −10,5% | −6,7% |
| Rendimento del patrimonio netto | — | — | — | −8,5% | −4,6% |
| Rendimento delle attività | — | −11,1% | −4,2% | −3,8% | −2,1% |
| Rendimento del patrimonio tangibile | — | — | −30,6% | −8,9% | −4,7% |
| Crescita | |||||
| Crescita dei ricavi | — | 4,1% | −0,3% | −1,1% | 2,7% |
| Crescita dell'FCF | — | — | — | — | −129,6% |
| Variazione del numero di azioni | — | 9,2% | 15,4% | 275,3% | −0,9% |
| Solidità finanziaria | |||||
| Debito / patrimonio netto | — | — | 0,2x | 0,1x | 0,1x |
| Copertura degli interessi | −104,8x | −7,3x | −20,6x | −17,8x | −18,8x |
| Indice di liquidità corrente | — | 1,8x | 1,7x | 1,9x | 1,8x |
| Indice di liquidità immediata | — | 1,6x | 1,6x | 1,7x | 1,6x |
| Allocazione del capitale | |||||
| Capex / ricavi | 1,9% | 0,4% | 0,6% | 0,9% | 0,6% |
| Compensi in azioni / ricavi | 2,4% | 0,4% | 0,2% | 1,2% | 0,6% |
| Distribuzioni / FCF | — | — | — | 27,2% | — |
| Punteggi di qualità | |||||
| F-score di Piotroski | — | — | 2,0 | 7,0 | 5,0 |
| Z'' di Altman | — | −1,1 | 0,9 | 0,9 | 0,7 |
| Rapporto dei ratei | — | −3,5% | 3,7% | −7,1% | −2,2% |
Fonte: documenti SEC EDGAR XBRL (CIK 0001862044). Dati aggiornati il 24 ottobre 2026. I quarti trimestri sono l'intero anno meno i primi nove mesi. Depositato in CNY secondo US GAAP e convertito in US$: voci di conto economico e flussi di cassa al cambio medio di ciascun periodo, voci di bilancio al cambio di fine periodo. I dati per azione si riferiscono all'azione quotata negli USA (1 ADS = 35 azioni ordinarie). Solo a scopo informativo: non è una consulenza finanziaria. Verifica i documenti originali prima di basarti su un dato.