Yatsen Holding Ltd
YSG NYSE Perfumes, Cosmetics & Other Toilet Preparations 금융 FY2018–FY2025
매출
손익계산서에 보고된 총매출.
$598M
26.8%
전년 대비
영업이익률
매출 대비 영업이익의 비율.
−4.3%
20.0 %p
순이익
모든 비용, 이자, 세금을 뺀 이익.
−$11.3M
잉여현금흐름
영업현금흐름에서 설비투자를 뺀 금액.
−$19.0M
투하자본수익률
사업에 투입된 자금(부채 + 자본 − 현금) 대비 세후 영업이익의 비율.
—
시가총액
최근 종가 × 최신 희석 주식 수로, 근사치입니다.
—
PER
최근 종가 ÷ 최근 4개 분기 희석 주당순이익.
—
EPS −$0.11(최근 12개월) 기준
Yatsen Holding Ltd의 사업
아직 사업 설명이 없습니다.
- 법인명
- Yatsen Holding Ltd
- 회계연도 종료일
- 2025년 12월 31일
- 최근 연차보고서
- 20-F · 2026년 4월 29일
- 접수 번호 · CIK
- 0001193125-26-192038
0001819580
매출과 이익률
Yatsen Holding Ltd의 2025 회계연도 매출은 $598M로 전년 대비 26.8% 증가했습니다.
FY18
매출 $96.0M
FY19
매출 $439M
FY20
매출 $758M
FY21
매출 $905M
FY22
매출 $550M
FY23
매출 $482M
FY24
매출 $472M
FY25
매출 $598M
FY18
매출총이익률 63.5%
영업이익률 −5.2%
순이익률 −6.3%
FCF −15.7%
FY19
매출총이익률 63.6%
영업이익률 4.7%
순이익률 2.5%
FCF −3.7%
FY20
매출총이익률 64.3%
영업이익률 −51.3%
순이익률 −51.4%
FCF −23.1%
FY21
매출총이익률 66.8%
영업이익률 −27.8%
순이익률 −26.4%
FCF −19.9%
FY22
매출총이익률 68.0%
영업이익률 −25.1%
순이익률 −22.0%
FCF 2.3%
FY23
매출총이익률 73.6%
영업이익률 −26.7%
순이익률 −21.9%
FCF −4.4%
FY24
매출총이익률 77.1%
영업이익률 −24.3%
순이익률 −20.9%
FCF −8.7%
FY25
매출총이익률 78.2%
영업이익률 −4.3%
순이익률 −1.9%
FCF −3.2%
매출총이익률
영업이익률
순이익률
FCF
순이익과 주당순이익
손실 기간은 빨간색으로 표시됩니다.
FY18
순이익 −$6.1M
FY19
순이익 $10.9M
FY20
순이익 −$389M
FY21
순이익 −$239M
FY22
순이익 −$121M
FY23
순이익 −$106M
FY24
순이익 −$98.4M
FY25
순이익 −$11.3M
FY18
희석 EPS −$0.51
FY19
희석 EPS −$0.29
FY20
희석 EPS −$13.85
FY21
희석 EPS −$1.89
FY22
희석 EPS −$1.01
FY23
희석 EPS −$0.96
FY24
희석 EPS −$0.97
FY25
희석 EPS −$0.11
자본 수익률
사업에 투입된 자금(부채 + 자본 − 현금) 대비 세후 영업이익의 비율.
FY18
투하자본수익률 —
자기자본이익률 —
총자산이익률 —
FY19
투하자본수익률 —
자기자본이익률 —
총자산이익률 3.8%
FY20
투하자본수익률 —
자기자본이익률 −74.9%
총자산이익률 −49.9%
FY21
투하자본수익률 —
자기자본이익률 −24.6%
총자산이익률 −19.8%
FY22
투하자본수익률 —
자기자본이익률 −15.4%
총자산이익률 −12.1%
FY23
투하자본수익률 —
자기자본이익률 −16.7%
총자산이익률 −13.6%
FY24
투하자본수익률 —
자기자본이익률 −19.7%
총자산이익률 −15.8%
FY25
투하자본수익률 —
자기자본이익률 −2.7%
총자산이익률 −2.1%
투하자본수익률
자기자본이익률
총자산이익률
현금흐름
2025 회계연도 잉여현금흐름은 −$19.0M로 매출의 −3.2%였습니다. 영업현금흐름에서 설비투자를 뺀 금액.
FY18
잉여현금흐름 −$15.1M
FY19
잉여현금흐름 −$16.3M
FY20
잉여현금흐름 −$175M
FY21
잉여현금흐름 −$180M
FY22
잉여현금흐름 $12.7M
FY23
잉여현금흐름 −$21.3M
FY24
잉여현금흐름 −$41.2M
FY25
잉여현금흐름 −$19.0M
FY18
영업현금흐름 −$14.5M
설비투자 $0.6M
FY19
영업현금흐름 −$0.9M
설비투자 $15.4M
FY20
영업현금흐름 −$142M
설비투자 $32.7M
FY21
영업현금흐름 −$158M
설비투자 $21.9M
FY22
영업현금흐름 $20.2M
설비투자 $7.5M
FY23
영업현금흐름 −$15.2M
설비투자 $6.2M
FY24
영업현금흐름 −$33.9M
설비투자 $7.3M
FY25
영업현금흐름 −$13.2M
설비투자 $5.9M
영업현금흐름
설비투자
배당, 자사주 매입, 주식 수
Yatsen Holding Ltd은(는) 2025 회계연도에 주주에게 $15.4M을(를) 환원했습니다. 희석 주식 수는 8.0% 감소했습니다.
FY18
배당 —
자사주 매입 —
FY19
배당 —
자사주 매입 $6.8M
FY20
배당 —
자사주 매입 $71.2M
FY21
배당 —
자사주 매입 $2.4M
FY22
배당 —
자사주 매입 $97.2M
FY23
배당 —
자사주 매입 $30.0M
FY24
배당 —
자사주 매입 $56.4M
FY25
배당 —
자사주 매입 $15.4M
배당
자사주 매입
FY18
희석 주식 수 0.01B
FY19
희석 주식 수 0.02B
FY20
희석 주식 수 0.04B
FY21
희석 주식 수 0.13B
FY22
희석 주식 수 0.12B
FY23
희석 주식 수 0.11B
FY24
희석 주식 수 0.10B
FY25
희석 주식 수 0.09B
재무상태표
현금, 부채, 그리고 Yatsen Holding Ltd이(가) 부채를 얼마나 여유 있게 감당하는지 보여주는 지표.
FY18
현금 —
부채 —
FY19
현금 $98.6M
부채 —
FY20
현금 $876M
부채 —
FY21
현금 $494M
부채 —
FY22
현금 $375M
부채 —
FY23
현금 $289M
부채 —
FY24
현금 $186M
부채 —
FY25
현금 $144M
부채 —
현금
부채
| 회계연도 말 | FY21 | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 |
|---|---|---|---|---|---|
| 현금 및 단기투자 | $494M | $375M | $289M | $186M | $144M |
| 유동비율 | 5.2x | 6.0x | 4.8x | 3.7x | 3.6x |
| 당좌비율 | 4.4x | 5.2x | 4.3x | 3.1x | 2.8x |
| 총자산 | $1.1B | $850M | $705M | $544M | $549M |
| 부채총계 | $199M | $116M | $116M | $119M | $121M |
| 자기자본 | $891M | $684M | $582M | $419M | $430M |
| 순부채 (− = 순현금) | — | — | — | — | — |
내부자 거래
임원, 이사, 지분 10% 이상 보유자의 장내 매수·매도(Form 4 신고 기준). ‘계획’은 사전에 정한 Rule 10b5-1 계획에 따른 거래를 뜻합니다.
매수(12개월)
$0.0M
내부자 0명
매도(12개월)
$0.0M
내부자 0명
매도 중 계획 거래 비중
—
$0.0M
최근 12개월 동안 장내 내부자 거래가 없습니다.
피오트로스키 F-스코어
수익성, 자금 조달, 효율성에 대한 9가지 통과/미통과 테스트. 8–9는 우수, 0–2는 취약.
| 테스트 | FY18 | FY19 | FY20 | FY21 | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 순이익이 플러스 | ✕ | ✓ | ✕ | ✕ | ✕ | ✕ | ✕ | ✕ |
| 영업현금흐름이 플러스 | ✕ | ✕ | ✕ | ✕ | ✓ | ✕ | ✕ | ✕ |
| 총자산이익률 상승 | — | — | ✕ | ✓ | ✓ | ✕ | ✕ | ✓ |
| 영업현금흐름이 순이익보다 많음 | ✕ | ✕ | ✓ | ✓ | ✓ | ✓ | ✓ | ✕ |
| 자산 대비 부채 감소 | — | — | — | — | — | — | — | — |
| 유동비율 상승 | — | — | ✓ | ✕ | ✓ | ✕ | ✕ | ✕ |
| 주식 수가 늘지 않음 | — | ✕ | ✕ | ✕ | ✓ | ✓ | ✓ | ✓ |
| 매출총이익률 상승 | — | ✓ | ✓ | ✓ | ✓ | ✓ | ✓ | ✓ |
| 자산 대비 매출 증가 | — | — | ✕ | ✓ | ✕ | ✓ | ✓ | ✓ |
| F-스코어 | — / 3 | — / 5 | 3 / 8 | 4 / 8 | 6 / 8 | 4 / 8 | 4 / 8 | 4 / 8 |
| 발생액 비율 | — | 4.1% | −31.7% | −6.7% | −14.2% | −11.6% | −10.3% | 0.4% |
| Altman Z'' | — | 2.91 | 5.96 | 3.95 | 4.70 | 2.34 | −1.51 | −0.72 |
8년치 수치
금액 단위는 USD입니다. 지표 이름에 마우스를 올리면 정의가 표시됩니다.
| 회계연도 | FY18 | FY19 | FY20 | FY21 | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 손익계산서 | ||||||||
| 매출 | $96.0M | $439M | $758M | $905M | $550M | $482M | $472M | $598M |
| 순이자이익 | −$0.0M | $0.8M | $2.1M | $7.1M | $5.1M | $12.6M | $12.0M | $5.7M |
| 대손충당금 | — | — | $0.4M | — | — | — | — | — |
| 매출총이익 | $60.9M | $279M | $487M | $604M | $374M | $355M | $364M | $468M |
| 연구개발비 | $0.4M | $3.4M | $9.6M | $22.0M | $18.8M | $15.8M | $15.2M | $19.1M |
| 영업이익 | −$5.0M | $20.8M | −$389M | −$252M | −$138M | −$129M | −$115M | −$25.8M |
| 세전이익 | −$5.5M | $21.3M | −$388M | −$240M | −$122M | −$106M | −$99.1M | −$12.9M |
| 법인세 | $0.6M | $10.4M | $1.0M | −$0.1M | $0.4M | −$0.5M | −$0.4M | −$0.0M |
| 순이익 | −$6.1M | $10.9M | −$389M | −$239M | −$121M | −$106M | −$98.4M | −$11.3M |
| 보통주 귀속 순이익 | −$7.1M | −$6.5M | −$577M | −$239M | −$121M | — | — | — |
| 희석 EPS | −$0.51 | −$0.29 | −$13.85 | −$1.89 | −$1.01 | −$0.96 | −$0.97 | −$0.11 |
| 희석 주식 수 | 0.01B | 0.02B | 0.04B | 0.13B | 0.12B | 0.11B | 0.10B | 0.09B |
| 현금흐름 | ||||||||
| 영업현금흐름 | −$14.5M | −$0.9M | −$142M | −$158M | $20.2M | −$15.2M | −$33.9M | −$13.2M |
| 설비투자(capex) | $0.6M | $15.4M | $32.7M | $21.9M | $7.5M | $6.2M | $7.3M | $5.9M |
| 잉여현금흐름 | −$15.1M | −$16.3M | −$175M | −$180M | $12.7M | −$21.3M | −$41.2M | −$19.0M |
| 감가상각비 | $0.1M | $1.9M | $10.8M | $20.3M | $16.9M | $7.6M | $5.3M | $5.1M |
| 주식보상비용 | $2.1M | $10.9M | $275M | $82.2M | $50.6M | $10.9M | $12.7M | $8.2M |
| 인수 | — | $4.3M | $0.5M | $153M | $0.3M | — | — | — |
| 자사주 매입 | — | $6.8M | $71.2M | $2.4M | $97.2M | $30.0M | $56.4M | $15.4M |
| 배당과 자사주 매입 | — | $6.8M | $71.2M | $2.4M | $97.2M | $30.0M | $56.4M | $15.4M |
| 재무상태표 | ||||||||
| 현금 및 단기투자 | — | $98.6M | $876M | $494M | $375M | $289M | $186M | $144M |
| 유동자산 | — | $226M | $1.1B | $717M | $509M | $415M | $322M | $319M |
| 유동부채 | — | $110M | $173M | $138M | $85.3M | $86.0M | $87.7M | $87.9M |
| 재고자산 | — | $72.4M | $94.3M | $110M | $61.4M | $49.6M | $52.9M | $72.7M |
| 유형자산(순액) | — | $15.7M | $43.6M | $38.6M | $11.0M | $9.1M | $10.2M | $11.0M |
| 영업권 | — | $3.0M | $3.2M | $137M | $124M | $78.3M | $21.2M | $22.1M |
| 무형자산 | — | $1.4M | $28.9M | $117M | $100.0M | $94.5M | $76.7M | $76.8M |
| 총자산 | — | $289M | $1.3B | $1.1B | $850M | $705M | $544M | $549M |
| 부채총계 | — | $134M | $221M | $199M | $116M | $116M | $119M | $121M |
| 자기자본 | −$8.5M | −$8.0M | $1.0B | $891M | $684M | $582M | $419M | $430M |
| 이익률 | ||||||||
| 매출총이익률 | 63.5% | 63.6% | 64.3% | 66.8% | 68.0% | 73.6% | 77.1% | 78.2% |
| 영업이익률 | −5.2% | 4.7% | −51.3% | −27.8% | −25.1% | −26.7% | −24.3% | −4.3% |
| EBITDA 마진 | −5.2% | 5.2% | −49.8% | −25.6% | −22.0% | −25.2% | −23.2% | −3.5% |
| 순이익률 | −6.3% | 2.5% | −51.4% | −26.4% | −22.0% | −21.9% | −20.9% | −1.9% |
| FCF 마진 | −15.7% | −3.7% | −23.1% | −19.9% | 2.3% | −4.4% | −8.7% | −3.2% |
| 수익 중 순이자이익 비중 | −0.0% | 0.2% | 0.3% | 0.8% | 0.9% | 2.6% | 2.5% | 0.9% |
| 수익성 | ||||||||
| 사용자본이익률 | — | 11.6% | −35.4% | −25.0% | −18.0% | −20.8% | −25.1% | −5.6% |
| 자기자본이익률 | — | — | −74.9% | −24.6% | −15.4% | −16.7% | −19.7% | −2.7% |
| 총자산이익률 | — | 3.8% | −49.9% | −19.8% | −12.1% | −13.6% | −15.8% | −2.1% |
| 유형자기자본이익률 | — | — | −56.8% | −37.5% | −26.3% | −25.8% | −30.7% | −3.4% |
| 성장률 | ||||||||
| 매출 성장률 | — | 356.9% | 72.8% | 19.4% | −39.2% | −12.4% | −2.2% | 26.8% |
| 순이익 성장률 | — | — | −3,670.9% | — | — | — | — | — |
| FCF 성장률 | — | — | — | — | — | −268.1% | — | — |
| 주식 수 변화 | — | 66.1% | 85.1% | 203.1% | −6.1% | −7.5% | −7.8% | −8.0% |
| 재무 건전성 | ||||||||
| 유동비율 | — | 2.1x | 6.3x | 5.2x | 6.0x | 4.8x | 3.7x | 3.6x |
| 당좌비율 | — | 1.4x | 5.7x | 4.4x | 5.2x | 4.3x | 3.1x | 2.8x |
| 자본 배분 | ||||||||
| 설비투자 / 매출 | 0.6% | 3.5% | 4.3% | 2.4% | 1.4% | 1.3% | 1.6% | 1.0% |
| 주식보상 / 매출 | 2.2% | 2.5% | 36.3% | 9.1% | 9.2% | 2.3% | 2.7% | 1.4% |
| 주주환원 / FCF | — | — | — | — | 766.3% | — | — | — |
| 품질 점수 | ||||||||
| 피오트로스키 F-스코어 | — | — | 3.0 | 4.0 | 6.0 | 4.0 | 4.0 | 4.0 |
| 알트만 Z'' | — | 2.9 | 6.0 | 3.9 | 4.7 | 2.3 | −1.5 | −0.7 |
| 발생액 비율 | — | 4.1% | −31.7% | −6.7% | −14.2% | −11.6% | −10.3% | 0.4% |
출처: SEC EDGAR XBRL 공시 (CIK 0001819580). 2026년 10월 24일 업데이트. 4분기는 연간 수치에서 첫 9개월을 뺀 값입니다. CNY(US GAAP 기준)로 제출된 수치를 미국 달러로 환산했습니다. 손익·현금흐름 항목은 각 기간의 평균 환율, 재무상태표 항목은 기말 환율을 적용했습니다. 주당 수치는 미국 상장 주식 기준입니다(1 ADS = 보통주 20주). 정보 제공용일 뿐 투자 조언이 아닙니다. 수치를 활용하기 전에 원본 공시를 확인하세요.