National Vision vs Five Below
Dodawaj, zmieniaj lub usuwaj firmy; maksymalnie cztery.
W skrócie
- Five Below to większa firma: $4,8 mld przychodów w roku obrotowym 2025 wobec $2,0 mld w National Vision, czyli około 2,4 razy więcej.
- Five Below szybciej zwiększała przychody (22,9% wobec 9,0%).
- Five Below zatrzymała większą część każdego dolara sprzedaży jako zysk operacyjny (marża operacyjna 9,6% wobec 3,0%).
- Five Below zamieniła więcej sprzedaży na wolne przepływy pieniężne (marża FCF 8,6% wobec 3,7%).
- Five Below uzyskała wyższy zwrot z zainwestowanego kapitału (26,9% wobec 3,9%).
- Inwestorzy płacą więcej za każdego dolara zysku National Vision: C/Z 30,6x wobec 20,0x w Five Below.
| Ostatni rok obrotowy | EYE · RO25 | FIVE · RO25 |
|---|---|---|
| Wielkość | ||
| Kapitalizacja | $1,5 mld | $12,4 mld |
| Przychody | $2,0 mld | $4,8 mld |
| Wolne przepływy pieniężne | $73,5 mln | $412 mln |
| Zysk netto | $29,6 mln | $359 mln |
| Wzrost | ||
| Wzrost przychodów | 9,0% | 22,9% |
| Wzrost w 5 lat | 3,0% | 19,4% |
| Zmiana liczby akcji | 2,5% | 0,5% |
| Rentowność | ||
| Marża brutto | — | 36,0% |
| Marża operacyjna | 3,0% | 9,6% |
| Marża netto | 1,5% | 7,5% |
| Marża FCF | 3,7% | 8,6% |
| Zwrot z kapitału | 3,9% | 26,9% |
| Rentowność kapitału własnego | 3,5% | 17,9% |
| Bilans | ||
| Dług netto | $207 mln | −$932 mln |
| Dług netto / EBITDA | 1,4x | −1,4x |
| Dywidendy i skup akcji | $3,2 mln | $0,0 mln |
| Wycena i jakość | ||
| C/Z | 30,6x | 20,0x |
| F-score Piotroskiego | 7 | 7 |
FY16
EYE $1,2 mld
FIVE $1,0 mld
FY17
EYE $1,4 mld
FIVE $1,3 mld
FY18
EYE $1,5 mld
FIVE $1,6 mld
FY19
EYE $1,7 mld
FIVE $1,8 mld
FY20
EYE $1,7 mld
FIVE $2,0 mld
FY21
EYE $2,1 mld
FIVE $2,8 mld
FY22
EYE $1,6 mld
FIVE $3,1 mld
FY23
EYE $1,8 mld
FIVE $3,6 mld
FY24
EYE $1,8 mld
FIVE $3,9 mld
FY25
EYE $2,0 mld
FIVE $4,8 mld
EYE
FIVE
FY16
EYE 5,4%
FIVE 11,4%
FY17
EYE 4,7%
FIVE 12,3%
FY18
EYE 2,8%
FIVE 12,0%
FY19
EYE 4,3%
FIVE 11,8%
FY20
EYE 5,1%
FIVE 7,9%
FY21
EYE 8,4%
FIVE 13,3%
FY22
EYE 3,2%
FIVE 11,2%
FY23
EYE 1,4%
FIVE 10,8%
FY24
EYE −0,6%
FIVE 8,4%
FY25
EYE 3,0%
FIVE 9,6%
EYE
FIVE
FY16
EYE $7,6 mln
FIVE $61,8 mln
FY17
EYE −$3,0 mln
FIVE $99,6 mln
FY18
EYE $2,1 mln
FIVE $70,4 mln
FY19
EYE $63,8 mln
FIVE −$25,3 mln
FY20
EYE $158 mln
FIVE $166 mln
FY21
EYE $163 mln
FIVE $39,8 mln
FY22
EYE $5,7 mln
FIVE $63,0 mln
FY23
EYE $58,3 mln
FIVE $165 mln
FY24
EYE $38,1 mln
FIVE $107 mln
FY25
EYE $73,5 mln
FIVE $412 mln
EYE
FIVE
FY16
EYE —
FIVE 44,4%
FY17
EYE 5,5%
FIVE 51,9%
FY18
EYE 3,4%
FIVE 59,4%
FY19
EYE 5,6%
FIVE 44,3%
FY20
EYE 6,5%
FIVE 25,7%
FY21
EYE 12,6%
FIVE 46,2%
FY22
EYE 3,1%
FIVE 29,8%
FY23
EYE 1,0%
FIVE 27,7%
FY24
EYE −0,7%
FIVE 20,2%
FY25
EYE 3,9%
FIVE 26,9%
EYE
FIVE
Ostatni rok obrotowy każdej firmy; lata obrotowe kończą się w różnych miesiącach. Najlepsza wartość w wierszu jest wyróżniona, gdy wyższa (lub niższa) jest wyraźnie lepsza. To nie jest porada inwestycyjna.