Harley-Davidson
HOG NYSE Motorcycle Manufacturers Finances EF2016–EF2025
Harley-Davidson's revenue fell 13.8% to $4.5 billion in fiscal 2025. Its operating margin was 8.6%, up from 8.0% a year earlier. Free cash flow was $415 million, down 52.1%. It paid out $440 million in dividends and buybacks, 106% of free cash flow. The diluted share count fell 8.3%.
Ingressos
Vendes totals declarades al compte de resultats.
$4,5 mil M
13,8%
vs. any anterior
Marge operatiu
Benefici operatiu en proporció als ingressos.
8,6%
0,6 p. p.
Benefici net
Benefici després de totes les despeses, interessos i impostos.
$339 M
25,6%
Flux de caixa lliure
Flux de caixa operatiu menys inversió en capital.
$415 M
52,1%
Rendibilitat del capital
Benefici operatiu després d'impostos en proporció als diners invertits en el negoci: deute més patrimoni, menys caixa.
4,8%
0,7 p. p.
Capitalització
Últim tancament multiplicat per l'últim nombre d'accions diluïdes, per tant és aproximada.
$3,1 mil M
tancament del 23 d'oct.
PER
Últim tancament dividit entre el benefici diluït per acció dels últims quatre trimestres.
15,9x
Sobre un BPA de $1,82 (12 mesos)
A què es dedica Harley-Davidson
Harley-Davidson designs, makes and sells motorcycles, along with parts, accessories and apparel, and it licenses its trademarks for use on other products. Its motorcycles come in six categories: Grand American Touring, Trike, Cruiser, Sport, Lightweight and Adventure Touring. It sells mainly through independent dealers, and at the end of 2025 it had 1,174 dealership points, 554 of them in the U.S. In 2025, approximately 79% of dealer retail sales of its new motorcycles were in the U.S. and European markets for motorcycles over 600cc.
The company reports three segments. Harley-Davidson Motor Company covers the motorcycles and related products. LiveWire sells electric motorcycles, electric balance bikes for kids under the STACYC brand, and related products. Harley-Davidson Financial Services (HDFS) finances dealers' inventory and lends to people buying Harley-Davidson and LiveWire motorcycles, mainly in the U.S. and Canada; it financed 68.4% of new Harley-Davidson motorcycles retailed by U.S. dealers in 2025. The company says motorcycle makers compete on features, styling, price, quality, financing and dealer networks.
As of December 31, 2025, the company had approximately 5,500 employees, 80.6% of them in the U.S. Most of its manufacturing is in the U.S., with facilities also in Thailand and Brazil. In 2025 HDFS sold a collective 9.8% of its common equity to KKR and PIMCO, sold them most of its existing consumer retail loans, and began selling up to two-thirds of its new retail loans. Artie Starrs became chief executive on October 1, 2025, and the company is preparing a new strategic plan.
- Denominació legal
- Harley-Davidson, Inc.
- Tancament de l'exercici fiscal
- 31 de desembre de 2025
- Últim informe anual
- 10-K · 26 de febr. de 2026
- Núm. de registre · CIK
- 0000793952-26-000011
0000793952
Ingressos i marges
Harley-Davidson va tenir $4,5 mil M d'ingressos en l'exercici 2025, un 13,8% menys que l'any anterior.
EF16
Ingressos $6,0 mil M
EF17
Ingressos $5,6 mil M
EF18
Ingressos $5,7 mil M
EF19
Ingressos $5,4 mil M
EF20
Ingressos $4,1 mil M
EF21
Ingressos $5,3 mil M
EF22
Ingressos $5,8 mil M
EF23
Ingressos $5,8 mil M
EF24
Ingressos $5,2 mil M
EF25
Ingressos $4,5 mil M
T3 '23
Ingressos $1,5 mil M
T4 '23
Ingressos $1,1 mil M
T1 '24
Ingressos $1,7 mil M
T2 '24
Ingressos $1,6 mil M
T3 '24
Ingressos $1,2 mil M
T4 '24
Ingressos $688 M
T1 '25
Ingressos $1,3 mil M
T2 '25
Ingressos $1,3 mil M
T3 '25
Ingressos $1,3 mil M
T4 '25
Ingressos $496 M
T1 '26
Ingressos $1,2 mil M
T2 '26
Ingressos $1,2 mil M
EF16
Brut 42,9%
Operatiu 17,5%
Net 11,5%
FCL 15,3%
EF17
Brut 42,1%
Operatiu 15,6%
Net 9,2%
FCL 14,1%
EF18
Brut 41,4%
Operatiu 12,5%
Net 9,3%
FCL 17,4%
EF19
Brut 39,8%
Operatiu 10,4%
Net 7,9%
FCL 12,8%
EF20
Brut 39,9%
Operatiu 0,2%
Net 0,0%
FCL 25,8%
EF21
Brut 39,2%
Operatiu 15,4%
Net 12,2%
FCL 16,0%
EF22
Brut 40,9%
Operatiu 15,8%
Net 12,9%
FCL 6,9%
EF23
Brut 43,1%
Operatiu 13,4%
Net 12,1%
FCL 9,4%
EF24
Brut 42,1%
Operatiu 8,0%
Net 8,8%
FCL 16,7%
EF25
Brut 38,7%
Operatiu 8,6%
Net 7,6%
FCL 9,3%
Brut
Operatiu
Net
FCL
T3 '23
Brut 42,3%
Operatiu 13,5%
Net 12,8%
FCL 15,7%
T4 '23
Brut 40,1%
Operatiu −2,0%
Net 2,5%
FCL −1,9%
T1 '24
Brut 40,8%
Operatiu 15,2%
Net 13,6%
FCL 3,3%
T2 '24
Brut 42,9%
Operatiu 14,9%
Net 13,5%
FCL 26,7%
T3 '24
Brut 46,2%
Operatiu 9,2%
Net 10,4%
FCL 26,1%
T4 '24
Brut 36,1%
Operatiu −28,1%
Net −17,0%
FCL 11,2%
T1 '25
Brut 42,0%
Operatiu 12,1%
Net 10,0%
FCL 8,4%
T2 '25
Brut 42,6%
Operatiu 8,6%
Net 8,2%
FCL 25,4%
T3 '25
Brut 40,4%
Operatiu 35,4%
Net 28,2%
FCL −9,6%
T4 '25
Brut 15,0%
Operatiu −72,8%
Net −56,3%
FCL 20,2%
T1 '26
Brut 32,3%
Operatiu 2,0%
Net 2,1%
FCL −22,2%
T2 '26
Brut 34,2%
Operatiu 6,2%
Net 6,5%
FCL 12,6%
Brut
Operatiu
Net
FCL
Benefici net i benefici per acció
De l'exercici 2016 al 2025, el BPA diluït va créixer un −3,5% anual. Els períodes amb pèrdues es mostren en vermell.
EF16
Benefici net $692 M
EF17
Benefici net $522 M
EF18
Benefici net $532 M
EF19
Benefici net $424 M
EF20
Benefici net $1,3 M
EF21
Benefici net $650 M
EF22
Benefici net $741 M
EF23
Benefici net $707 M
EF24
Benefici net $455 M
EF25
Benefici net $339 M
T3 '23
Benefici net $199 M
T4 '23
Benefici net $25,8 M
T1 '24
Benefici net $235 M
T2 '24
Benefici net $218 M
T3 '24
Benefici net $119 M
T4 '24
Benefici net −$117 M
T1 '25
Benefici net $133 M
T2 '25
Benefici net $108 M
T3 '25
Benefici net $377 M
T4 '25
Benefici net −$279 M
T1 '26
Benefici net $24,8 M
T2 '26
Benefici net $79,8 M
EF16
BPA diluït $3,83
EF17
BPA diluït $3,02
EF18
BPA diluït $3,19
EF19
BPA diluït $2,68
EF20
BPA diluït $0,01
EF21
BPA diluït $4,19
EF22
BPA diluït $4,96
EF23
BPA diluït $4,87
EF24
BPA diluït $3,44
EF25
BPA diluït $2,78
T3 '23
BPA diluït $1,38
T4 '23
BPA diluït $0,22
T1 '24
BPA diluït $1,72
T2 '24
BPA diluït $1,63
T3 '24
BPA diluït $0,91
T4 '24
BPA diluït −$0,83
T1 '25
BPA diluït $1,07
T2 '25
BPA diluït $0,88
T3 '25
BPA diluït $3,10
T4 '25
BPA diluït −$2,25
T1 '26
BPA diluït $0,22
T2 '26
BPA diluït $0,75
Rendibilitat del capital
Benefici operatiu després d'impostos en proporció als diners invertits en el negoci: deute més patrimoni, menys caixa.
EF16
Rendibilitat del capital 8,9%
Rendibilitat sobre el patrimoni 36,8%
Rendibilitat sobre actius 7,0%
EF17
Rendibilitat del capital 6,6%
Rendibilitat sobre el patrimoni 27,7%
Rendibilitat sobre actius 5,3%
EF18
Rendibilitat del capital 6,8%
Rendibilitat sobre el patrimoni 29,4%
Rendibilitat sobre actius 5,2%
EF19
Rendibilitat del capital 5,1%
Rendibilitat sobre el patrimoni 23,7%
Rendibilitat sobre actius 4,0%
EF20
Rendibilitat del capital 0,1%
Rendibilitat sobre el patrimoni 0,1%
Rendibilitat sobre actius 0,0%
EF21
Rendibilitat del capital 8,7%
Rendibilitat sobre el patrimoni 30,4%
Rendibilitat sobre actius 5,6%
EF22
Rendibilitat del capital 9,1%
Rendibilitat sobre el patrimoni 27,2%
Rendibilitat sobre actius 6,6%
EF23
Rendibilitat del capital 7,3%
Rendibilitat sobre el patrimoni 23,0%
Rendibilitat sobre actius 6,0%
EF24
Rendibilitat del capital 4,1%
Rendibilitat sobre el patrimoni 14,2%
Rendibilitat sobre actius 3,8%
EF25
Rendibilitat del capital 4,8%
Rendibilitat sobre el patrimoni 10,7%
Rendibilitat sobre actius 3,4%
Rendibilitat del capital
Rendibilitat sobre el patrimoni
Rendibilitat sobre actius
Flux de caixa
El flux de caixa lliure va ser de $415 M en l'exercici 2025, el 9,3% dels ingressos. Flux de caixa operatiu menys inversió en capital.
EF16
Flux de caixa lliure $918 M
EF17
Flux de caixa lliure $799 M
EF18
Flux de caixa lliure $992 M
EF19
Flux de caixa lliure $687 M
EF20
Flux de caixa lliure $1,0 mil M
EF21
Flux de caixa lliure $856 M
EF22
Flux de caixa lliure $397 M
EF23
Flux de caixa lliure $547 M
EF24
Flux de caixa lliure $867 M
EF25
Flux de caixa lliure $415 M
T3 '23
Flux de caixa lliure $244 M
T4 '23
Flux de caixa lliure −$20,4 M
T1 '24
Flux de caixa lliure $57,6 M
T2 '24
Flux de caixa lliure $432 M
T3 '24
Flux de caixa lliure $300 M
T4 '24
Flux de caixa lliure $77,0 M
T1 '25
Flux de caixa lliure $112 M
T2 '25
Flux de caixa lliure $332 M
T3 '25
Flux de caixa lliure −$129 M
T4 '25
Flux de caixa lliure $100 M
T1 '26
Flux de caixa lliure −$260 M
T2 '26
Flux de caixa lliure $155 M
EF16
Flux de caixa operatiu $1,2 mil M
Inversió en capital $256 M
EF17
Flux de caixa operatiu $1,0 mil M
Inversió en capital $206 M
EF18
Flux de caixa operatiu $1,2 mil M
Inversió en capital $214 M
EF19
Flux de caixa operatiu $868 M
Inversió en capital $181 M
EF20
Flux de caixa operatiu $1,2 mil M
Inversió en capital $131 M
EF21
Flux de caixa operatiu $976 M
Inversió en capital $120 M
EF22
Flux de caixa operatiu $549 M
Inversió en capital $152 M
EF23
Flux de caixa operatiu $755 M
Inversió en capital $207 M
EF24
Flux de caixa operatiu $1,1 mil M
Inversió en capital $197 M
EF25
Flux de caixa operatiu $569 M
Inversió en capital $154 M
Flux de caixa operatiu
Inversió en capital
T3 '23
Flux de caixa operatiu $296 M
Inversió en capital $52,4 M
T4 '23
Flux de caixa operatiu $48,1 M
Inversió en capital $68,5 M
T1 '24
Flux de caixa operatiu $104 M
Inversió en capital $46,4 M
T2 '24
Flux de caixa operatiu $474 M
Inversió en capital $41,5 M
T3 '24
Flux de caixa operatiu $353 M
Inversió en capital $52,6 M
T4 '24
Flux de caixa operatiu $133 M
Inversió en capital $56,1 M
T1 '25
Flux de caixa operatiu $142 M
Inversió en capital $30,0 M
T2 '25
Flux de caixa operatiu $368 M
Inversió en capital $35,6 M
T3 '25
Flux de caixa operatiu −$92,6 M
Inversió en capital $36,5 M
T4 '25
Flux de caixa operatiu $152 M
Inversió en capital $51,6 M
T1 '26
Flux de caixa operatiu −$228 M
Inversió en capital $31,8 M
T2 '26
Flux de caixa operatiu $168 M
Inversió en capital $12,9 M
Flux de caixa operatiu
Inversió en capital
Dividends, recompres i nombre d'accions
Harley-Davidson va retornar $440 M als accionistes en l'exercici 2025, el 106% del flux de caixa lliure. El nombre d'accions diluïdes va baixar un 8,3%.
EF16
Dividends $252 M
Recompres $465 M
EF17
Dividends $252 M
Recompres $465 M
EF18
Dividends $246 M
Recompres $391 M
EF19
Dividends $237 M
Recompres $297 M
EF20
Dividends $68,1 M
Recompres $8,0 M
EF21
Dividends $92,4 M
Recompres $11,6 M
EF22
Dividends $93,2 M
Recompres $339 M
EF23
Dividends $96,3 M
Recompres $364 M
EF24
Dividends $91,2 M
Recompres $460 M
EF25
Dividends $86,4 M
Recompres $353 M
Dividends
Recompres
T3 '23
Dividends $24,6 M
Recompres $69,8 M
T4 '23
Dividends $23,5 M
Recompres $125 M
T1 '24
Dividends $24,4 M
Recompres $108 M
T2 '24
Dividends $23,0 M
Recompres $102 M
T3 '24
Dividends $22,1 M
Recompres $150 M
T4 '24
Dividends $21,8 M
Recompres $100 M
T1 '25
Dividends $22,9 M
Recompres $93,1 M
T2 '25
Dividends $21,8 M
Recompres $0,0 M
T3 '25
Dividends $21,5 M
Recompres $100 M
T4 '25
Dividends $20,1 M
Recompres $160 M
T1 '26
Dividends $21,5 M
Recompres $70,0 M
T2 '26
Dividends $19,7 M
Recompres $30,4 M
Dividends
Recompres
EF16
Accions diluïdes 0,18 mil M
EF17
Accions diluïdes 0,17 mil M
EF18
Accions diluïdes 0,17 mil M
EF19
Accions diluïdes 0,16 mil M
EF20
Accions diluïdes 0,15 mil M
EF21
Accions diluïdes 0,16 mil M
EF22
Accions diluïdes 0,15 mil M
EF23
Accions diluïdes 0,15 mil M
EF24
Accions diluïdes 0,13 mil M
EF25
Accions diluïdes 0,12 mil M
Valora tu mateix Harley-Davidson
Canvia les hipòtesis i mira què impliquen per acció. Són models, no previsions ni preus objectiu: el resultat depèn del tot del que hi posis.
Flux de caixa descomptat
Valor per acció
—
Suma una caixa neta de $125 M i divideix entre 121,3 M accions diluïdes. Deu anys de fluxos de caixa més un valor terminal, descomptats a avui.
Múltiple de beneficis
Valor per acció
—
Múltiples de referència: avui 15,9x · comparables 16,8x · sector 17,9x.
Balanç
Caixa, deute i les ràtios que mostren amb quina folgança el pot suportar Harley-Davidson.
EF16
Caixa $760 M
Deute $6,8 mil M
EF17
Caixa $688 M
Deute $7,0 mil M
EF18
Caixa $1,2 mil M
Deute $7,6 mil M
EF19
Caixa $834 M
Deute $7,4 mil M
EF20
Caixa $3,3 mil M
Deute $9,0 mil M
EF21
Caixa $1,9 mil M
Deute $6,9 mil M
EF22
Caixa $1,4 mil M
Deute $6,9 mil M
EF23
Caixa $1,5 mil M
Deute $7,1 mil M
EF24
Caixa $1,6 mil M
Deute $7,0 mil M
EF25
Caixa $3,1 mil M
Deute $3,0 mil M
Caixa
Deute
| Tancament de l'exercici | EF21 | EF22 | EF23 | EF24 | EF25 |
|---|---|---|---|---|---|
| Caixa i inversions a curt termini | $1,9 mil M | $1,4 mil M | $1,5 mil M | $1,6 mil M | $3,1 mil M |
| Deute incl. arrendaments financers | $6,9 mil M | $6,9 mil M | $7,1 mil M | $7,0 mil M | $3,0 mil M |
| Deute net / EBITDA | 5,1x | 5,2x | 6,0x | 9,3x | −0,2x |
| Deute / patrimoni | 2,7x | 2,4x | 2,2x | 2,2x | 0,9x |
| Cobertura d'interessos | 26,6x | 29,1x | 25,3x | 13,6x | 11,6x |
| Ràtio de liquiditat | 1,4x | 1,3x | 1,5x | 1,4x | 2,1x |
| Prova àcida | 1,2x | 1,1x | 1,3x | 1,2x | 1,8x |
| Actiu total | $11,1 mil M | $11,5 mil M | $12,1 mil M | $11,9 mil M | $8,0 mil M |
| Passiu total | $8,5 mil M | $8,6 mil M | $8,9 mil M | $8,7 mil M | $4,9 mil M |
| Patrimoni net | $2,6 mil M | $2,9 mil M | $3,3 mil M | $3,2 mil M | $3,1 mil M |
| Deute net (− = caixa neta) | $5,0 mil M | $5,5 mil M | $5,6 mil M | $5,4 mil M | −$125 M |
Operacions de directius
Compres i vendes en mercat obert de directius, consellers i accionistes amb més del 10 %, segons els Form 4. «Pla» marca les operacions fetes sota un pla Rule 10b5-1 acordat per endavant.
Compres, 12 mesos
$1,7 M
3 directius
Vendes, 12 mesos
$0,3 M
3 directius
De les vendes, sota plans
78%
$0,3 M
| Data | Directiu | Operació | Accions | Preu | Import | Informe |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 d'oct. de 2026 | Jonathan R RootCFO and CCO | Vendes pla | 1.559 | $24,43 | $0,0 M | Form 4 |
| 1 de set. de 2026 | Jonathan R RootCFO and CCO | Vendes pla | 1.554 | $27,46 | $0,0 M | Form 4 |
| 11 d'ag. de 2026 | Gayle LittletonCLO, CCO, CAO & Corp Sec | Compres | 7.500 | $26,38 | $0,2 M | Form 4 |
| 10 d'ag. de 2026 | Artie StarrsPresident & CEO, Director | Compres | 10.000 | $25,89 | $0,3 M | Form 4 |
| 3 d'ag. de 2026 | Jonathan R RootCFO and CCO | Vendes pla | 1.554 | $24,88 | $0,0 M | Form 4 |
| 31 de jul. de 2026 | Daniel J NovaDirector | Compres | 40.000 | $24,57 | $1,0 M | Form 4 |
| 1 de jul. de 2026 | Jonathan R RootCFO and CCO | Vendes pla | 1.554 | $24,44 | $0,0 M | Form 4 |
| 1 de juny de 2026 | Jonathan R RootCFO and CCO | Vendes pla | 1.554 | $23,87 | $0,0 M | Form 4 |
| 19 de maig de 2026 | Jonathan R RootCFO and CCO | Vendes pla | 1.554 | $24,21 | $0,0 M | Form 4 |
| 11 de maig de 2026 | Paul J KrauseChief Legal Officer | Vendes pla | 1.564 | $26,00 | $0,0 M | Form 4 |
| 12 de març de 2026 | Charles DoSr. Vice President, Hdfsi | Vendes | 4.241 | $18,10 | $0,1 M | Form 4 |
| 9 de març de 2026 | Artie StarrsPresident & CEO, Director | Compres | 15.000 | $19,10 | $0,3 M | Form 4 |
F-score de Piotroski
Nou proves d'aprovat o suspès sobre rendibilitat, finançament i eficiència. 8–9 és sòlid; 0–2, feble.
| Prova | EF23 | EF24 | EF25 |
|---|---|---|---|
| El benefici net és positiu | ✓ | ✓ | ✓ |
| El flux de caixa operatiu és positiu | ✓ | ✓ | ✓ |
| Va pujar la rendibilitat sobre actius | ✕ | ✕ | ✕ |
| El flux de caixa operatiu supera el benefici net | ✓ | ✓ | ✓ |
| El deute va baixar en relació amb els actius | ✓ | ✓ | ✓ |
| Va pujar la ràtio de liquiditat | ✓ | ✕ | ✓ |
| No va augmentar el nombre d'accions | ✓ | ✓ | ✓ |
| Va pujar el marge brut | ✓ | ✕ | ✕ |
| Els ingressos van pujar en relació amb els actius | ✕ | ✕ | ✕ |
| F-score | 7 / 9 | 5 / 9 | 6 / 9 |
| Ràtio de meritacions | −0,4% | −5,1% | −2,3% |
| Altman Z'' | 2,61 | 2,36 | 4,90 |
Empreses similars
Últim exercici fiscal de cada empresa. Els exercicis tanquen en mesos diferents, de manera que els períodes no coincideixen exactament.
| Empresa | Capitalització | Creixement | Marge op. | Marge FCL | ROIC | PER | F-score | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Harley-Davidson HOG | $3,1 mil M | −13,8% | 8,6% | 9,3% | 4,8% | 15,9x | 6 | |
| M/I Homes MHO | $3,2 mil M | −1,9% | 11,5% | 2,9% | — | 11,8x | — | Compara → |
| Dream Finders Homes DFH | $936 M | −2,9% | — | −2,9% | 17,2% | 7,2x | — | Compara → |
| Service Corp Intl SCI | $11,5 mil M | 2,9% | 22,7% | 12,9% | 11,3% | 21,8x | 7 | Compara → |
| Floor & Decor FND | $5,2 mil M | 5,1% | 5,8% | 1,4% | 9,3% | 22,2x | 6 | Compara → |
10 anys de xifres
Imports en USD. Passa el cursor pel nom d'una ràtio per veure'n la definició.
| Exercici fiscal | EF16 | EF17 | EF18 | EF19 | EF20 | EF21 | EF22 | EF23 | EF24 | EF25 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Compte de resultats | ||||||||||
| Ingressos | $6,0 mil M | $5,6 mil M | $5,7 mil M | $5,4 mil M | $4,1 mil M | $5,3 mil M | $5,8 mil M | $5,8 mil M | $5,2 mil M | $4,5 mil M |
| Benefici brut | $2,6 mil M | $2,4 mil M | $2,4 mil M | $2,1 mil M | $1,6 mil M | $2,1 mil M | $2,4 mil M | $2,5 mil M | $2,2 mil M | $1,7 mil M |
| Recerca i desenvolupament | $172 M | $175 M | $192 M | $217 M | $202 M | $175 M | $159 M | $159 M | — | — |
| Benefici operatiu | $1,0 mil M | $882 M | $714 M | $556 M | $9,7 M | $823 M | $909 M | $779 M | $417 M | $387 M |
| Despeses financeres | $29,7 M | $31,0 M | $30,9 M | $31,1 M | $31,1 M | $31,0 M | $31,2 M | $30,8 M | $30,7 M | $33,4 M |
| Benefici abans d'impostos | $1,0 mil M | $864 M | $687 M | $557 M | −$15,7 M | $819 M | $931 M | $867 M | $517 M | $459 M |
| Impost sobre beneficis | $332 M | $342 M | $155 M | $134 M | −$17,0 M | $169 M | $192 M | $172 M | $72,0 M | $130 M |
| Benefici net | $692 M | $522 M | $532 M | $424 M | $1,3 M | $650 M | $741 M | $707 M | $455 M | $339 M |
| BPA diluït | $3,83 | $3,02 | $3,19 | $2,68 | $0,01 | $4,19 | $4,96 | $4,87 | $3,44 | $2,78 |
| Accions diluïdes | 0,18 mil M | 0,17 mil M | 0,17 mil M | 0,16 mil M | 0,15 mil M | 0,16 mil M | 0,15 mil M | 0,15 mil M | 0,13 mil M | 0,12 mil M |
| Flux de caixa | ||||||||||
| Flux de caixa operatiu | $1,2 mil M | $1,0 mil M | $1,2 mil M | $868 M | $1,2 mil M | $976 M | $549 M | $755 M | $1,1 mil M | $569 M |
| Inversió en capital (capex) | $256 M | $206 M | $214 M | $181 M | $131 M | $120 M | $152 M | $207 M | $197 M | $154 M |
| Flux de caixa lliure | $918 M | $799 M | $992 M | $687 M | $1,0 mil M | $856 M | $397 M | $547 M | $867 M | $415 M |
| Depreciació i amortització | $210 M | $222 M | $265 M | $233 M | $186 M | $165 M | $152 M | $158 M | $161 M | $172 M |
| Remuneració en accions | $32,3 M | $32,5 M | $35,5 M | $33,7 M | $23,5 M | $42,2 M | $54,4 M | $82,9 M | $49,0 M | $31,7 M |
| Adquisicions | $0,0 M | $0,0 M | $0,0 M | $7,0 M | $0,0 M | $0,0 M | $0,0 M | $0,0 M | $0,0 M | $0,0 M |
| Recompres d'accions | $465 M | $465 M | $391 M | $297 M | $8,0 M | $11,6 M | $339 M | $364 M | $460 M | $353 M |
| Dividends pagats | $252 M | $252 M | $246 M | $237 M | $68,1 M | $92,4 M | $93,2 M | $96,3 M | $91,2 M | $86,4 M |
| Dividends i recompres | $718 M | $717 M | $636 M | $534 M | $76,1 M | $104 M | $432 M | $460 M | $551 M | $440 M |
| Balanç | ||||||||||
| Caixa i inversions a curt termini | $760 M | $688 M | $1,2 mil M | $834 M | $3,3 mil M | $1,9 mil M | $1,4 mil M | $1,5 mil M | $1,6 mil M | $3,1 mil M |
| Deute total | $6,8 mil M | $7,0 mil M | $7,6 mil M | $7,4 mil M | $9,0 mil M | $6,9 mil M | $6,9 mil M | $7,1 mil M | $7,0 mil M | $3,0 mil M |
| Passius per arrendament financer | $0,0 M | $0,0 M | $0,0 M | $0,0 M | $0,0 M | $0,0 M | $0,0 M | $0,0 M | $0,0 M | $0,0 M |
| Actiu corrent | $3,9 mil M | $3,9 mil M | $4,5 mil M | $4,2 mil M | $5,8 mil M | $4,6 mil M | $4,8 mil M | $5,2 mil M | $5,0 mil M | $5,6 mil M |
| Passiu corrent | $2,9 mil M | $3,2 mil M | $3,6 mil M | $3,2 mil M | $4,0 mil M | $3,3 mil M | $3,5 mil M | $3,4 mil M | $3,6 mil M | $2,7 mil M |
| Existències | $500 M | $538 M | $556 M | $604 M | $524 M | $713 M | $951 M | $930 M | $746 M | $731 M |
| Immobilitzat material, net | $982 M | $968 M | $904 M | $847 M | $744 M | $684 M | $690 M | $732 M | $757 M | $750 M |
| Actiu total | $9,9 mil M | $10,0 mil M | $10,7 mil M | $10,5 mil M | $12,0 mil M | $11,1 mil M | $11,5 mil M | $12,1 mil M | $11,9 mil M | $8,0 mil M |
| Passiu total | $8,0 mil M | $8,1 mil M | $8,9 mil M | $8,7 mil M | $10,3 mil M | $8,5 mil M | $8,6 mil M | $8,9 mil M | $8,7 mil M | $4,9 mil M |
| Patrimoni net | $1,9 mil M | $1,8 mil M | $1,8 mil M | $1,8 mil M | $1,7 mil M | $2,6 mil M | $2,9 mil M | $3,3 mil M | $3,2 mil M | $3,1 mil M |
| Marges | ||||||||||
| Marge brut | 42,9% | 42,1% | 41,4% | 39,8% | 39,9% | 39,2% | 40,9% | 43,1% | 42,1% | 38,7% |
| Marge operatiu | 17,5% | 15,6% | 12,5% | 10,4% | 0,2% | 15,4% | 15,8% | 13,4% | 8,0% | 8,6% |
| Marge EBITDA | 20,9% | 19,6% | 17,1% | 14,7% | 4,8% | 18,5% | 18,4% | 16,1% | 11,1% | 12,5% |
| Marge net | 11,5% | 9,2% | 9,3% | 7,9% | 0,0% | 12,2% | 12,9% | 12,1% | 8,8% | 7,6% |
| Marge FCL | 15,3% | 14,1% | 17,4% | 12,8% | 25,8% | 16,0% | 6,9% | 9,4% | 16,7% | 9,3% |
| Rendibilitat | ||||||||||
| Rendibilitat del capital | 8,9% | 6,6% | 6,8% | 5,1% | 0,1% | 8,7% | 9,1% | 7,3% | 4,1% | 4,8% |
| Rendibilitat del capital emprat | 14,7% | 12,7% | 10,3% | 7,7% | 0,1% | 10,5% | 11,6% | 9,3% | 4,9% | 5,6% |
| Rendibilitat sobre el patrimoni | 36,8% | 27,7% | 29,4% | 23,7% | 0,1% | 30,4% | 27,2% | 23,0% | 14,2% | 10,7% |
| Rendibilitat sobre actius | 7,0% | 5,3% | 5,2% | 4,0% | 0,0% | 5,6% | 6,6% | 6,0% | 3,8% | 3,4% |
| Creixement | ||||||||||
| Creixement dels ingressos | 0,0% | −5,8% | 1,2% | −6,2% | −24,4% | 31,6% | 7,9% | 1,4% | −11,1% | −13,8% |
| Creixement del benefici net | −8,0% | −24,6% | 1,9% | −20,3% | −99,7% | 49.978,9% | 14,1% | −4,7% | −35,6% | −25,6% |
| Creixement del BPA | 3,8% | −21,2% | 5,6% | −16,0% | −99,6% | 41.800,0% | 18,4% | −1,8% | −29,4% | −19,2% |
| Creixement del FCL | 9,3% | −13,0% | 24,2% | −30,8% | 52,4% | −18,3% | −53,6% | 38,0% | 58,4% | −52,1% |
| Variació del nombre d'accions | −11,4% | −4,2% | −3,7% | −5,2% | −2,5% | 0,7% | −3,6% | −2,8% | −8,8% | −8,3% |
| Salut financera | ||||||||||
| Deute net / EBITDA | 4,8x | 5,7x | 6,5x | 8,4x | 29,3x | 5,1x | 5,2x | 6,0x | 9,3x | −0,2x |
| Deute / patrimoni | 3,6x | 3,8x | 4,3x | 4,1x | 5,2x | 2,7x | 2,4x | 2,2x | 2,2x | 0,9x |
| Cobertura d'interessos | 35,3x | 28,5x | 23,1x | 17,9x | 0,3x | 26,6x | 29,1x | 25,3x | 13,6x | 11,6x |
| Ràtio de liquiditat | 1,4x | 1,2x | 1,3x | 1,3x | 1,5x | 1,4x | 1,3x | 1,5x | 1,4x | 2,1x |
| Prova àcida | 1,2x | 1,1x | 1,1x | 1,1x | 1,3x | 1,2x | 1,1x | 1,3x | 1,2x | 1,8x |
| Assignació de capital | ||||||||||
| Capex / ingressos | 4,3% | 3,7% | 3,7% | 3,4% | 3,2% | 2,3% | 2,6% | 3,6% | 3,8% | 3,4% |
| Remun. en accions / ingressos | 0,5% | 0,6% | 0,6% | 0,6% | 0,6% | 0,8% | 0,9% | 1,4% | 0,9% | 0,7% |
| Remuneració / FCL | 78,2% | 89,8% | 64,1% | 77,7% | 7,3% | 12,2% | 108,8% | 84,1% | 63,5% | 105,9% |
| Indicadors de qualitat | ||||||||||
| F-score de Piotroski | 5,0 | 4,0 | 7,0 | 6,0 | 6,0 | 6,0 | 6,0 | 7,0 | 5,0 | 6,0 |
| Z'' d'Altman | 2,1 | 1,8 | 1,8 | 1,9 | 1,6 | 2,1 | 2,3 | 2,6 | 2,4 | 4,9 |
| Ràtio de meritacions | −4,9% | −4,9% | −6,5% | −4,2% | −10,4% | −2,8% | 1,7% | −0,4% | −5,1% | −2,3% |
Font: informes SEC EDGAR XBRL (CIK 0000793952). Dades actualitzades el 9 d'octubre de 2026. Els quarts trimestres són l'any sencer menys els nou primers mesos. Només a títol informatiu: no és assessorament d'inversió. Comprova els informes originals abans de fiar-te d'una xifra.