Dynatrace
DT NYSE Application Software Finanza ES2018–ES2026
Dynatrace's revenue rose 18.8% to $2.0 billion in fiscal 2026. Its operating margin was 12.2%, up from 10.6% a year earlier. Free cash flow was $530 million, up 22.2%. It paid out $479 million in dividends and buybacks, 90% of free cash flow.
Dynatrace in 30 secondi
Domande semplici, con le risposte dall'ultimo bilancio annuale (esercizio 2026).
Le vendite crescono?
+18,8%
Sì. Le vendite sono cresciute del 18,8% l'ultimo anno.
Fa utili?
8,1%
Un po'. Trattiene il 8,1% di ogni vendita come utile.
L'utile diventa cassa?
26,2%
Sì. Il 26,2% delle vendite diventa cassa libera.
Quanto sono sani i conti?
4 / 9
Misto. Supera 4 test di salute su 9.
Come è prezzata l'azione?
128,1x
Un'azione costa 128,1 volte il suo utile annuo per azione. Tipico del settore: 33,0x.
Buono Così così Debole Regole pratiche sui numeri pubblicati. Un punto di partenza, non una raccomandazione.
Numeri chiave, esercizio 2026
Su questi dati. Dynatrace's filings tag only its depreciation as its depreciation and amortization total for fiscal 2018 to 2023, leaving out its amortization of intangibles (US$42 million to US$73 million a year), so depreciation and amortization, EBITDA and the ratios built on it are left blank.
L'azienda
Cosa fa, e cosa potrebbe andare storto?
Di cosa si occupa Dynatrace
Nessuna descrizione dell'attività per ora.
- Ragione sociale
- Dynatrace, Inc.
- Chiusura dell'esercizio
- 31 marzo 2026
- Ultima relazione annuale
- —
- N. di protocollo · CIK
- 0001773383-26-000019
0001773383
Vendite e utili
Vende di più, e quanto ne trattiene?
Ricavi e margini
Dynatrace ha registrato $2,0 Mrd di ricavi nell'esercizio 2026, in crescita del 18,8% rispetto all'anno precedente.
In parole semplici: I ricavi sono tutto il denaro pagato dai clienti. I margini mostrano quanti centesimi di ogni euro di vendite restano a ogni passaggio: dopo aver fatto il prodotto (lordo), dopo aver fatto funzionare l'azienda (operativo) e dopo tutto, tasse incluse (netto).
Utile netto e utile per azione
I periodi in perdita sono in rosso.
In parole semplici: L'utile netto è ciò che resta dopo tutti i costi e le tasse. L'utile per azione (EPS) lo divide tra tutte le azioni, e mostra quanto ha guadagnato un'azione.
Cassa e azionisti
Quanta cassa entra, e dove va?
Flussi di cassa
Il free cash flow è stato di $530 Mln nell'esercizio 2026, il 26,2% dei ricavi. Flusso di cassa operativo meno investimenti.
In parole semplici: L'utile sulla carta non è denaro in banca. Il flusso di cassa libero è la cassa che resta dopo aver pagato il funzionamento e la manutenzione dell'azienda: il denaro che può restituire agli azionisti, risparmiare o investire.
Dividendi, riacquisti e numero di azioni
Dynatrace ha restituito $479 Mln agli azionisti nell'esercizio 2026, il 90% del free cash flow. Il numero di azioni diluite è salito del 0,0%.
In parole semplici: Le aziende restituiscono denaro in due modi: dividendi (denaro pagato agli azionisti) e riacquisti (ricomprano le proprie azioni, così ogni azione rimasta possiede una fetta più grande).
Operazioni degli insider
Acquisti e vendite sul mercato di dirigenti, amministratori e azionisti con oltre il 10%, dai Form 4. «Piano» indica le operazioni eseguite nell'ambito di un piano Rule 10b5-1 stabilito in anticipo.
In parole semplici: Gli insider sono le persone che guidano l'azienda o ne possiedono una parte importante. Comprare con i propri soldi può segnalare fiducia; vendere ha spesso motivi personali, come tasse o diversificazione.
Acquisti, 12 mesi
$0,1 Mln
1 insider
Vendite, 12 mesi
$4,7 Mln
5 insider
Delle vendite, tramite piani
100%
$4,7 Mln
| Data | Insider | Operazione | Azioni | Prezzo | Controvalore | Documento |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 18 set 2026 | Bernd GreifenederEVP, Chief Technology Officer | Vendite piano | 50.000 | $57,21 | $2,9 Mln | Form 4 |
| 5 set 2026 | Bernd GreifenederEVP, Chief Technology Officer | Vendite | 99 | $51,90 | $0,0 Mln | Form 4 |
| 5 giu 2026 | Bernd GreifenederEVP, Chief Technology Officer | Vendite | 247 | $42,19 | $0,0 Mln | Form 4 |
| 5 mar 2026 | Bernd GreifenederEVP, Chief Technology Officer | Vendite | 85 | $39,21 | $0,0 Mln | Form 4 |
| 3 mar 2026 | Stephen A McMahonEVP, Chief Customer Officer | Acquisti | 3.000 | $35,75 | $0,1 Mln | Form 4 |
| 10 dic 2025 | Dan ZugelderEVP, Chief Revenue Officer | Vendite piano | 7.505 | $45,27 | $0,3 Mln | Form 4 |
| 5 dic 2025 | Bernd GreifenederEVP, Chief Technology Officer | Vendite | 85 | $44,71 | $0,0 Mln | Form 4 |
| 5 dic 2025 | Lisa M CampbellDirector | Vendite piano | 253 | $44,24 | $0,0 Mln | Form 4 |
| 17 nov 2025 | Daniel S. YatesSVP, Chief Accounting Officer | Vendite piano | 2.000 | $46,69 | $0,1 Mln | Form 4 |
| 11 nov 2025 | Rick M McConnellChief Executive Officer, Director | Vendite piano | 30.000 | $46,61 | $1,4 Mln | Form 4 |
Solidità finanziaria
Regge i suoi debiti, e usa bene il suo denaro?
Stato patrimoniale
Liquidità, debito e gli indici che mostrano quanto agevolmente Dynatrace può sostenerlo.
In parole semplici: Ciò che l'azienda possiede e ciò che deve. Più cassa che debito è un cuscinetto per i tempi difficili; molto debito lascia meno margine quando l'attività rallenta.
| Chiusura dell'esercizio | ES22 | ES23 | ES24 | ES25 | ES26 |
|---|---|---|---|---|---|
| Liquidità e investimenti a breve termine | $463 Mln | $555 Mln | $837 Mln | $1,1 Mrd | $1,2 Mrd |
| Debito incl. leasing finanziari | $274 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln |
| Debito / patrimonio netto | 0,2x | 0,0x | 0,0x | 0,0x | 0,0x |
| Copertura degli interessi | 7,8x | 10,8x | 91,7x | 179,4x | 306,7x |
| Indice di liquidità corrente | 1,1x | 1,1x | 1,3x | 1,4x | 1,4x |
| Indice di liquidità immediata | 1,1x | 1,1x | 1,3x | 1,4x | 1,4x |
| Totale attività | $2,5 Mrd | $2,8 Mrd | $3,4 Mrd | $4,1 Mrd | $4,4 Mrd |
| Totale passività | $1,2 Mrd | $1,2 Mrd | $1,4 Mrd | $1,5 Mrd | $1,8 Mrd |
| Patrimonio netto | $1,3 Mrd | $1,6 Mrd | $2,0 Mrd | $2,6 Mrd | $2,6 Mrd |
| Debito netto (− = liquidità netta) | −$189 Mln | −$555 Mln | −$837 Mln | −$1,1 Mrd | −$1,2 Mrd |
Rendimenti sul capitale
Utile operativo al netto delle imposte in rapporto al capitale investito nell'attività: debito più patrimonio netto, meno liquidità.
In parole semplici: Quanto utile fa l'azienda con il denaro investito. Una percentuale più alta significa che ogni euro investito rende di più.
F-score di Piotroski
Nove test superato/non superato su redditività, finanziamento ed efficienza. 8–9 è solido, 0–2 debole.
In parole semplici: Nove test sì/no sulla salute finanziaria, un punto ciascuno. Una spunta verde è superato: da 7 a 9 punti è solido, da 0 a 3 è debole.
| Test | ES24 | ES25 | ES26 |
|---|---|---|---|
| L'utile netto è positivo | ✓ | ✓ | ✓ |
| Il flusso di cassa operativo è positivo | ✓ | ✓ | ✓ |
| Il rendimento delle attività è salito | ✓ | ✓ | ✕ |
| Il flusso di cassa operativo supera l'utile netto | ✓ | ✕ | ✓ |
| Il debito è sceso rispetto alle attività | ✕ | ✕ | ✕ |
| L'indice di liquidità è salito | ✓ | ✓ | ✕ |
| Il numero di azioni non è aumentato | ✕ | ✕ | ✕ |
| Il margine lordo è salito | ✓ | ✕ | ✓ |
| I ricavi sono saliti rispetto alle attività | ✓ | ✕ | ✕ |
| F-score | 7 / 9 | 4 / 9 | 4 / 9 |
| Rapporto dei ratei | −7,2% | 0,6% | −9,3% |
| Altman Z'' | 2,25 | 3,20 | 3,05 |
Prezzo e valore
Quanto costa l'azione, e come si confronta?
Valuta tu stesso Dynatrace
Modifica le ipotesi e guarda cosa implicano per azione. Sono modelli, non previsioni né prezzi obiettivo: il risultato dipende interamente da ciò che inserisci.
In parole semplici: Sposta i cursori per provare le tue ipotesi di crescita. Il risultato è quanto varrebbe un'azione se quelle ipotesi si avverassero. Ipotesi diverse danno risposte molto diverse.
Flussi di cassa attualizzati
Valore per azione
—
Aggiunge una liquidità netta di $1,2 Mrd e divide per 303,7 Mln azioni diluite. Dieci anni di flussi di cassa più un valore terminale, attualizzati a oggi.
Multiplo degli utili
Valore per azione
—
Multipli di riferimento: oggi 128,1x · concorrenti 23,6x · settore 33,0x.
Aziende simili
Ultimo esercizio di ciascuna azienda. Gli esercizi si chiudono in mesi diversi, quindi i periodi non coincidono esattamente.
In parole semplici: Gli stessi numeri per aziende simili, per capire se un valore è alto o basso per questo tipo di attività.
| Azienda | Capitalizzazione | Crescita | Marg. op. | Margine FCF | ROIC | P/E | F-score | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Dynatrace DT | $18,8 Mrd | 18,8% | 12,2% | 26,2% | 9,0% | 128,1x | 4 | |
| Fair Isaac FICO | $18,5 Mrd | 15,9% | 46,5% | 38,7% | 65,6% | 23,6x | 7 | Confronta → |
| Unity Software U | $17,9 Mrd | 2,0% | −25,9% | 21,8% | −10,3% | — | 5 | Confronta → |
| Tyler Technologies TYL | $16,3 Mrd | 9,1% | 15,3% | 27,3% | 9,0% | 51,7x | 6 | Confronta → |
| Pegasystems PEGA | $6,1 Mrd | 16,6% | 15,1% | 28,1% | — | 22,6x | 6 | Confronta → |
Tutti i dati
Tutti i numeri, anno per anno.
9 anni di dati
Importi in USD. Passa il cursore sul nome di un indice per vederne la definizione.
In parole semplici: Tutti i numeri che abbiamo, anno per anno. Scaricali in un foglio di calcolo se vuoi approfondire.
| Esercizio | ES18 | ES19 | ES20 | ES21 | ES22 | ES23 | ES24 | ES25 | ES26 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Conto economico | |||||||||
| Ricavi | $398 Mln | $431 Mln | $546 Mln | $704 Mln | $929 Mln | $1,2 Mrd | $1,4 Mrd | $1,7 Mrd | $2,0 Mrd |
| Utile lordo | $302 Mln | $324 Mln | $417 Mln | $576 Mln | $757 Mln | $936 Mln | $1,2 Mrd | $1,4 Mrd | $1,6 Mrd |
| Ricerca e sviluppo | $58,3 Mln | $76,8 Mln | $119 Mln | $111 Mln | $156 Mln | $218 Mln | $305 Mln | $385 Mln | $474 Mln |
| Utile operativo | −$21,8 Mln | −$72,7 Mln | −$172 Mln | $91,9 Mln | $81,3 Mln | $92,8 Mln | $128 Mln | $179 Mln | $245 Mln |
| Oneri finanziari | $35,2 Mln | $69,8 Mln | $45,4 Mln | $14,2 Mln | $10,4 Mln | $8,6 Mln | $1,4 Mln | $1,0 Mln | $0,8 Mln |
| Utile ante imposte | −$51,8 Mln | −$140 Mln | −$219 Mln | $77,9 Mln | $71,7 Mln | $90,0 Mln | $155 Mln | $223 Mln | $300 Mln |
| Imposte sul reddito | −$61,0 Mln | −$23,7 Mln | $195 Mln | $2,1 Mln | $19,2 Mln | −$18,0 Mln | $0,3 Mln | −$260 Mln | $137 Mln |
| Utile netto | $9,2 Mln | −$116 Mln | −$414 Mln | $75,7 Mln | $52,5 Mln | $108 Mln | $155 Mln | $484 Mln | $163 Mln |
| EPS diluito | — | — | −$1,56 | $0,26 | $0,18 | $0,37 | $0,52 | $1,59 | $0,54 |
| Azioni diluite | — | — | 0,26 Mrd | 0,29 Mrd | 0,29 Mrd | 0,29 Mrd | 0,30 Mrd | 0,30 Mrd | 0,30 Mrd |
| Flussi di cassa | |||||||||
| Flusso di cassa operativo | $119 Mln | $147 Mln | −$143 Mln | $220 Mln | $251 Mln | $355 Mln | $378 Mln | $459 Mln | $562 Mln |
| Investimenti in capitale (capex) | $11,6 Mln | $7,4 Mln | $19,7 Mln | $14,1 Mln | $17,7 Mln | $21,5 Mln | $26,5 Mln | $26,1 Mln | $32,2 Mln |
| Free cash flow | $107 Mln | $140 Mln | −$162 Mln | $206 Mln | $233 Mln | $333 Mln | $352 Mln | $433 Mln | $530 Mln |
| Compensi in azioni | $22,3 Mln | $71,2 Mln | $223 Mln | $57,8 Mln | $99,5 Mln | $147 Mln | $209 Mln | $272 Mln | $300 Mln |
| Acquisizioni | $11,3 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $13,2 Mln | $0,0 Mln | $57,1 Mln | $0,1 Mln | $6,0 Mln |
| Riacquisti di azioni | $0,9 Mln | $0,6 Mln | $0,2 Mln | $0,0 Mln | $0,1 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $173 Mln | $479 Mln |
| Dividendi pagati | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln |
| Dividendi e riacquisti | $0,9 Mln | $0,7 Mln | $0,2 Mln | $0,1 Mln | $0,1 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $173 Mln | $479 Mln |
| Stato patrimoniale | |||||||||
| Liquidità e investimenti a breve termine | $77,6 Mln | $51,3 Mln | $213 Mln | $325 Mln | $463 Mln | $555 Mln | $837 Mln | $1,1 Mrd | $1,2 Mrd |
| Debito totale | — | $1,0 Mrd | $510 Mln | $392 Mln | $274 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln |
| Passività per leasing finanziari | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln |
| Attività correnti | — | $213 Mln | $488 Mln | $680 Mln | $948 Mln | $1,1 Mrd | $1,6 Mrd | $1,9 Mrd | $2,1 Mrd |
| Passività correnti | — | $951 Mln | $490 Mln | $648 Mln | $866 Mln | $1,0 Mrd | $1,3 Mrd | $1,4 Mrd | $1,6 Mrd |
| Rimanenze | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln |
| Immobili, impianti e macchinari, netti | — | $17,9 Mln | $31,5 Mln | $36,9 Mln | $45,3 Mln | $53,6 Mln | $53,3 Mln | $61,5 Mln | $73,0 Mln |
| Totale attività | — | $1,8 Mrd | $2,0 Mrd | $2,3 Mrd | $2,5 Mrd | $2,8 Mrd | $3,4 Mrd | $4,1 Mrd | $4,4 Mrd |
| Totale passività | — | $2,2 Mrd | $1,1 Mrd | $1,1 Mrd | $1,2 Mrd | $1,2 Mrd | $1,4 Mrd | $1,5 Mrd | $1,8 Mrd |
| Patrimonio netto | −$269 Mln | −$390 Mln | $966 Mln | $1,1 Mrd | $1,3 Mrd | $1,6 Mrd | $2,0 Mrd | $2,6 Mrd | $2,6 Mrd |
| Margini | |||||||||
| Margine lordo | 75,8% | 75,2% | 76,4% | 81,9% | 81,4% | 80,8% | 81,4% | 81,2% | 81,6% |
| Margine operativo | −5,5% | −16,9% | −31,5% | 13,1% | 8,8% | 8,0% | 9,0% | 10,6% | 12,2% |
| Margine netto | 2,3% | −27,0% | −75,8% | 10,8% | 5,6% | 9,3% | 10,8% | 28,5% | 8,1% |
| Margine FCF | 26,9% | 32,4% | −29,7% | 29,3% | 25,1% | 28,8% | 24,6% | 25,5% | 26,2% |
| Rendimenti | |||||||||
| Rendimento del capitale | — | — | −14,8% | 7,3% | 5,2% | 8,6% | 11,5% | 13,4% | 9,0% |
| Rendimento del capitale impiegato | — | — | −14,2% | 5,8% | 5,0% | 5,5% | 6,6% | 7,3% | 8,8% |
| Rendimento del patrimonio netto | — | — | −143,8% | 7,3% | 4,3% | 7,4% | 8,5% | 20,9% | 6,2% |
| Rendimento delle attività | — | — | −21,5% | 3,5% | 2,2% | 4,1% | 5,0% | 12,8% | 3,8% |
| Crescita | |||||||||
| Crescita dei ricavi | — | 8,3% | 26,7% | 28,9% | 32,1% | 24,7% | 23,5% | 18,8% | 18,8% |
| Crescita dell'utile netto | — | −1.360,0% | — | — | −30,7% | 105,8% | 43,2% | 212,8% | −66,4% |
| Crescita dell'EPS | — | — | — | — | −30,8% | 105,6% | 40,5% | 205,8% | −66,0% |
| Crescita dell'FCF | — | 30,3% | −216,0% | — | 13,0% | 42,9% | 5,5% | 23,2% | 22,2% |
| Variazione del numero di azioni | — | — | — | 8,1% | 1,5% | 0,3% | 2,6% | 1,4% | 0,0% |
| Solidità finanziaria | |||||||||
| Debito / patrimonio netto | — | — | 0,5x | 0,4x | 0,2x | 0,0x | 0,0x | 0,0x | 0,0x |
| Copertura degli interessi | −0,6x | −1,0x | −3,8x | 6,5x | 7,8x | 10,8x | 91,7x | 179,4x | 306,7x |
| Indice di liquidità corrente | — | 0,2x | 1,0x | 1,1x | 1,1x | 1,1x | 1,3x | 1,4x | 1,4x |
| Indice di liquidità immediata | — | 0,2x | 1,0x | 1,1x | 1,1x | 1,1x | 1,3x | 1,4x | 1,4x |
| Allocazione del capitale | |||||||||
| Capex / ricavi | 2,9% | 1,7% | 3,6% | 2,0% | 1,9% | 1,9% | 1,9% | 1,5% | 1,6% |
| Compensi in azioni / ricavi | 5,6% | 16,5% | 40,8% | 8,2% | 10,7% | 12,7% | 14,6% | 16,0% | 14,8% |
| Distribuzioni / FCF | 0,8% | 0,5% | — | 0,0% | 0,0% | 0,0% | 0,0% | 39,8% | 90,4% |
| Punteggi di qualità | |||||||||
| F-score di Piotroski | — | — | — | 8,0 | 6,0 | 6,0 | 7,0 | 4,0 | 4,0 |
| Z'' di Altman | — | −3,4 | −0,6 | 0,7 | 0,9 | 1,5 | 2,3 | 3,2 | 3,1 |
| Rapporto dei ratei | — | — | −14,1% | −6,7% | −8,3% | −9,3% | −7,2% | 0,6% | −9,3% |
Fonte: documenti SEC EDGAR XBRL (CIK 0001773383). Dati aggiornati il 16 ottobre 2026. I quarti trimestri sono l'intero anno meno i primi nove mesi. Solo a scopo informativo: non è una consulenza finanziaria. Verifica i documenti originali prima di basarti su un dato.