TKO Group
TKO NYSE Movies & Entertainment Finanza ES2021–ES2025
TKO Group's revenue fell 3.0% to $4.7 billion in fiscal 2025. Its operating margin was 17.6%, up from 0.6% a year earlier. It paid out $1.1 billion in dividends and buybacks. The diluted share count rose 12.9%.
Su questi dati. TKO was formed in September 2023 when UFC and WWE combined; earlier years are UFC's parent, which had no public shares, so per-share figures start in 2023. TKO tags its capital expenditure with its own label, which the SEC's structured data leaves out, so capital spending and free cash flow are left blank.
Di cosa si occupa TKO Group
TKO owns UFC, the mixed martial arts league, and WWE, the professional wrestling company, along with Professional Bull Riders, and runs the Zuffa Boxing promotion through a joint venture. It owns IMG, a sports marketing agency, and On Location, which sells tickets and hospitality packages for major events such as the Olympics and the Super Bowl. TKO says its properties reach more than 1 billion households and that it held over 500 live events in 2025.
TKO reports three segments: UFC, WWE and IMG. It makes money mainly from selling the rights to show its fights and shows to TV networks and streaming services under multiyear contracts. Starting in 2026, Paramount became the only US home for UFC events, and Netflix carries WWE's weekly Raw show. It also earns from ticket sales and fees paid by host cities, from sponsorships and advertising, and from licensing its brands for video games, toys and merchandise. Revenue was $4,735.2 million in 2025. TKO says it competes with other sports and entertainment for fans' time, and with other sports marketing agencies and hospitality firms.
TKO had over 4,000 employees in more than 30 countries at the end of 2025; its fighters, wrestlers and bull riders are independent contractors, not employees. It was formed when UFC and WWE combined in 2023, and in February 2025 it bought IMG, On Location and Professional Bull Riders from Endeavor in a deal valued at about $3.25 billion. Endeavor, controlled by the investment firm Silver Lake, controls TKO.
- Ragione sociale
- TKO GROUP HOLDINGS, INC.
- Chiusura dell'esercizio
- 31 dicembre 2025
- Ultima relazione annuale
- 10-K · 25 feb 2026
- N. di protocollo · CIK
- 0001193125-26-071651
0001973266
Ricavi e margini
TKO Group ha registrato $4,7 Mrd di ricavi nell'esercizio 2025, in calo del 3,1% rispetto all'anno precedente.
Utile netto e utile per azione
I periodi in perdita sono in rosso.
Rendimenti sul capitale
Utile operativo al netto delle imposte in rapporto al capitale investito nell'attività: debito più patrimonio netto, meno liquidità.
Flussi di cassa
Il free cash flow è stato di — nell'esercizio 2025, il — dei ricavi. Flusso di cassa operativo meno investimenti.
Dividendi, riacquisti e numero di azioni
TKO Group ha restituito $1,1 Mrd agli azionisti nell'esercizio 2025. Il numero di azioni diluite è salito del 12,9%.
Valuta tu stesso TKO Group
Modifica le ipotesi e guarda cosa implicano per azione. Sono modelli, non previsioni né prezzi obiettivo: il risultato dipende interamente da ciò che inserisci.
Flussi di cassa attualizzati
Valore per azione
—
Aggiunge una liquidità netta di −$3,2 Mrd e divide per 194,0 Mln azioni diluite. Dieci anni di flussi di cassa più un valore terminale, attualizzati a oggi.
Multiplo degli utili
Valore per azione
—
Multipli di riferimento: oggi — · concorrenti — · settore 17,2x.
Stato patrimoniale
Liquidità, debito e gli indici che mostrano quanto agevolmente TKO Group può sostenerlo.
| Chiusura dell'esercizio | ES21 | ES22 | ES23 | ES24 | ES25 |
|---|---|---|---|---|---|
| Liquidità e investimenti a breve termine | $875 Mln | $181 Mln | $236 Mln | $620 Mln | $831 Mln |
| Debito incl. leasing finanziari | — | $2,8 Mrd | $3,0 Mrd | $3,0 Mrd | $4,0 Mrd |
| Debito netto / EBITDA | — | 4,3x | 4,6x | 4,9x | 2,4x |
| Debito / patrimonio netto | — | 4,9x | 0,7x | 0,7x | 1,1x |
| Copertura degli interessi | 3,8x | 3,9x | 1,6x | 0,1x | 4,1x |
| Indice di liquidità corrente | — | 1,2x | 1,0x | 1,1x | 1,3x |
| Indice di liquidità immediata | — | 1,2x | 1,0x | 1,1x | 1,3x |
| Totale attività | — | $3,6 Mrd | $12,7 Mrd | $15,1 Mrd | $15,5 Mrd |
| Totale passività | — | $3,0 Mrd | $3,8 Mrd | $5,0 Mrd | $6,2 Mrd |
| Patrimonio netto | $1,2 Mrd | $569 Mln | $4,1 Mrd | $4,1 Mrd | $3,7 Mrd |
| Debito netto (− = liquidità netta) | — | $2,6 Mrd | $2,8 Mrd | $2,4 Mrd | $3,2 Mrd |
Operazioni degli insider
Acquisti e vendite sul mercato di dirigenti, amministratori e azionisti con oltre il 10%, dai Form 4. «Piano» indica le operazioni eseguite nell'ambito di un piano Rule 10b5-1 stabilito in anticipo.
Acquisti, 12 mesi
$0,0 Mln
0 insider
Vendite, 12 mesi
$24,8 Mln
4 insider
Delle vendite, tramite piani
100%
$24,8 Mln
| Data | Insider | Operazione | Azioni | Prezzo | Controvalore | Documento |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 15 ott 2026 | Nick KhanDirector | Vendite piano | 9.189 | $175,19 | $1,6 Mln | Form 4 |
| 13 ott 2026 | Nick KhanDirector | Vendite piano | 400 | $175,07 | $0,1 Mln | Form 4 |
| 14 set 2026 | Nick KhanDirector | Vendite piano | 9.589 | $194,77 | $1,9 Mln | Form 4 |
| 19 ago 2026 | Nick KhanDirector | Vendite piano | 6.546 | $199,41 | $1,3 Mln | Form 4 |
| 18 ago 2026 | Andrew M SchleimerChief Financial Officer | Vendite piano | 9.942 | $194,39 | $1,9 Mln | Form 4 |
| 18 ago 2026 | Ariel EmanuelChief Executive Officer, Director | Vendite piano | 24.702 | $194,39 | $4,8 Mln | Form 4 |
| 18 ago 2026 | Mark S ShapiroSee Remarks, Director | Vendite piano | 19.120 | $194,39 | $3,7 Mln | Form 4 |
| 18 ago 2026 | Nick KhanDirector | Vendite piano | 8.248 | $194,39 | $1,6 Mln | Form 4 |
| 13 ago 2026 | Nick KhanDirector | Vendite piano | 9.589 | $197,17 | $1,9 Mln | Form 4 |
| 21 lug 2026 | Nick KhanDirector | Vendite piano | 12.998 | $181,11 | $2,4 Mln | Form 4 |
| 20 lug 2026 | Nick KhanDirector | Vendite piano | 10.081 | $183,56 | $1,9 Mln | Form 4 |
| 13 lug 2026 | Nick KhanDirector | Vendite piano | 9.589 | $182,63 | $1,8 Mln | Form 4 |
F-score di Piotroski
Nove test superato/non superato su redditività, finanziamento ed efficienza. 8–9 è solido, 0–2 debole.
| Test | ES23 | ES24 | ES25 |
|---|---|---|---|
| L'utile netto è positivo | ✕ | ✓ | ✓ |
| Il flusso di cassa operativo è positivo | ✓ | ✓ | ✓ |
| Il rendimento delle attività è salito | — | ✓ | ✓ |
| Il flusso di cassa operativo supera l'utile netto | ✓ | ✓ | ✓ |
| Il debito è sceso rispetto alle attività | — | ✓ | ✕ |
| L'indice di liquidità è salito | ✕ | ✓ | ✓ |
| Il numero di azioni non è aumentato | — | ✕ | ✕ |
| Il margine lordo è salito | — | — | — |
| I ricavi sono saliti rispetto alle attività | — | ✕ | ✕ |
| F-score | — / 9 | 6 / 8 | 5 / 8 |
| Rapporto dei ratei | −3,7% | −4,2% | −7,1% |
| Altman Z'' | 3,03 | 2,14 | 1,95 |
Aziende simili
Ultimo esercizio di ciascuna azienda. Gli esercizi si chiudono in mesi diversi, quindi i periodi non coincidono esattamente.
| Azienda | Capitalizzazione | Crescita | Marg. op. | Margine FCF | ROIC | P/E | F-score | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| TKO Group TKO | $13,1 Mrd | −3,1% | 17,6% | — | 5,9% | — | 5 | |
| Roku ROKU | $24,1 Mrd | 15,2% | −0,1% | 10,1% | — | 67,5x | 6 | Confronta → |
| AMC Entertainment AMC | $2,1 Mrd | 4,6% | −0,4% | −7,6% | −0,8% | — | 2 | Confronta → |
| Warner Music Group WMG | — | 4,4% | 10,4% | 8,0% | 12,2% | — | — | Confronta → |
| Lionsgate Studios LION | $3,6 Mrd | 1,8% | 3,7% | 0,4% | 8,3% | — | 5 | Confronta → |
5 anni di dati
Importi in USD. Passa il cursore sul nome di un indice per vederne la definizione.
| Esercizio | ES21 | ES22 | ES23 | ES24 | ES25 |
|---|---|---|---|---|---|
| Conto economico | |||||
| Ricavi | $1,0 Mrd | $1,1 Mrd | $3,2 Mrd | $4,9 Mrd | $4,7 Mrd |
| Utile operativo | $391 Mln | $544 Mln | $376 Mln | $30,9 Mln | $835 Mln |
| Oneri finanziari | $102 Mln | $140 Mln | $230 Mln | $236 Mln | $203 Mln |
| Utile ante imposte | $289 Mln | $404 Mln | $167 Mln | −$210 Mln | $607 Mln |
| Imposte sul reddito | $15,8 Mln | $14,3 Mln | $33,2 Mln | $37,3 Mln | $73,8 Mln |
| Utile netto | $274 Mln | $389 Mln | −$35,2 Mln | $9,4 Mln | $195 Mln |
| EPS diluito | — | — | −$0,43 | $0,02 | $2,26 |
| Azioni diluite | — | — | 0,08 Mrd | 0,17 Mrd | 0,19 Mrd |
| Flussi di cassa | |||||
| Flusso di cassa operativo | $441 Mln | $502 Mln | $266 Mln | $586 Mln | $1,3 Mrd |
| Ammortamenti | $63,2 Mln | $60,0 Mln | $224 Mln | $458 Mln | $485 Mln |
| Compensi in azioni | $63,9 Mln | $23,7 Mln | $64,5 Mln | $104 Mln | $118 Mln |
| Acquisizioni | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $8,7 Mln |
| Riacquisti di azioni | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $100 Mln | $165 Mln | $867 Mln |
| Dividendi pagati | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $185 Mln |
| Dividendi e riacquisti | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $100 Mln | $165 Mln | $1,1 Mrd |
| Stato patrimoniale | |||||
| Liquidità e investimenti a breve termine | $875 Mln | $181 Mln | $236 Mln | $620 Mln | $831 Mln |
| Debito totale | — | $2,8 Mrd | $2,7 Mrd | $2,8 Mrd | $3,8 Mrd |
| Passività per leasing finanziari | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $253 Mln | $243 Mln | $242 Mln |
| Attività correnti | — | $268 Mln | $492 Mln | $1,5 Mrd | $2,3 Mrd |
| Passività correnti | — | $230 Mln | $472 Mln | $1,4 Mrd | $1,8 Mrd |
| Rimanenze | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln | $0,0 Mln |
| Immobili, impianti e macchinari, netti | — | $175 Mln | $608 Mln | $630 Mln | $640 Mln |
| Totale attività | — | $3,6 Mrd | $12,7 Mrd | $15,1 Mrd | $15,5 Mrd |
| Totale passività | — | $3,0 Mrd | $3,8 Mrd | $5,0 Mrd | $6,2 Mrd |
| Patrimonio netto | $1,2 Mrd | $569 Mln | $4,1 Mrd | $4,1 Mrd | $3,7 Mrd |
| Margini | |||||
| Margine operativo | 37,9% | 47,8% | 11,7% | 0,6% | 17,6% |
| Margine EBITDA | 44,0% | 53,0% | 18,6% | 10,0% | 27,9% |
| Margine netto | 26,5% | 34,1% | −1,1% | 0,2% | 4,1% |
| Rendimenti | |||||
| Rendimento del capitale | — | — | 3,4% | 0,2% | 5,9% |
| Rendimento del capitale impiegato | — | — | 4,8% | 0,2% | 6,1% |
| Rendimento del patrimonio netto | — | — | −1,5% | 0,2% | 5,0% |
| Rendimento delle attività | — | — | −0,4% | 0,1% | 1,3% |
| Crescita | |||||
| Crescita dei ricavi | — | 10,5% | 182,8% | 51,5% | −3,1% |
| Crescita dell'utile netto | — | 42,2% | −109,1% | — | 1.977,0% |
| Crescita dell'EPS | — | — | — | — | 11.200,0% |
| Variazione del numero di azioni | — | — | — | 107,6% | 12,9% |
| Solidità finanziaria | |||||
| Debito netto / EBITDA | — | 4,3x | 4,6x | 4,9x | 2,4x |
| Debito / patrimonio netto | — | 4,9x | 0,7x | 0,7x | 1,1x |
| Copertura degli interessi | 3,8x | 3,9x | 1,6x | 0,1x | 4,1x |
| Indice di liquidità corrente | — | 1,2x | 1,0x | 1,1x | 1,3x |
| Indice di liquidità immediata | — | 1,2x | 1,0x | 1,1x | 1,3x |
| Allocazione del capitale | |||||
| Compensi in azioni / ricavi | 6,2% | 2,1% | 2,0% | 2,1% | 2,5% |
| Punteggi di qualità | |||||
| F-score di Piotroski | — | — | — | 6,0 | 5,0 |
| Z'' di Altman | — | — | 3,0 | 2,1 | 2,0 |
| Rapporto dei ratei | — | — | −3,7% | −4,2% | −7,1% |
Fonte: documenti SEC EDGAR XBRL (CIK 0001973266). Dati aggiornati il 9 ottobre 2026. I quarti trimestri sono l'intero anno meno i primi nove mesi. Solo a scopo informativo: non è una consulenza finanziaria. Verifica i documenti originali prima di basarti su un dato.