Flutter Entertainment
FLUT NYSE Casinos & Gaming 금융 FY2016–FY2025
Flutter Entertainment's revenue rose 16.6% to $16.4 billion in fiscal 2025. Its operating margin was 0.2%, down from 6.2% a year earlier. Free cash flow was $1.1 billion, down 26.0%. It paid out $1.1 billion in dividends and buybacks, 104% of free cash flow. The diluted share count fell 1.7%.
이 수치에 대해. Net income is Flutter's income attributable to its shareholders, as on its income statement, after minority owners' share and the change in the value of minority stakes it may have to buy (2024: US$43 million, against US$162 million in total).
Flutter Entertainment의 사업
Flutter Entertainment is an online betting and gaming company based in Ireland. It runs sportsbooks, online casino games (called iGaming), daily fantasy sports, horse racing wagering and, in the U.S., prediction markets. Its U.S. brands are FanDuel and TVG. It says it had 15.9 million average monthly players in fiscal 2025.
It reports two segments. The U.S. segment offers its products online in many states, with some sports betting in a small number of retail outlets, and made up 43% of 2025 revenue. The International segment operates in approximately 100 markets and offers sports betting, casino, poker and lottery. It made up 57% of revenue.
By product, 53% of fiscal 2025 revenue came from sportsbook and 44% from iGaming, and 88% came from online businesses. Flutter grows partly through purchases. In fiscal 2025 these included a 56% interest in Brazil's NSX Group, which runs the Betnacional brand, and the owner of Italy's Snai, one of that country's omni-channel betting operators, which means it takes bets both online and in shops.
- 법인명
- Flutter Entertainment plc
- 회계연도 종료일
- 2025년 12월 31일
- 최근 연차보고서
- 10-K · 2026년 2월 26일
- 접수 번호 · CIK
- 0001635327-26-000005
0001635327
매출과 이익률
Flutter Entertainment의 2025 회계연도 매출은 $16.4B로 전년 대비 16.6% 증가했습니다.
순이익과 주당순이익
손실 기간은 빨간색으로 표시됩니다.
자본 수익률
사업에 투입된 자금(부채 + 자본 − 현금) 대비 세후 영업이익의 비율.
현금흐름
2025 회계연도 잉여현금흐름은 $1.1B로 매출의 6.6%였습니다. 영업현금흐름에서 설비투자를 뺀 금액.
배당, 자사주 매입, 주식 수
Flutter Entertainment은(는) 2025 회계연도에 주주에게 $1.1B을(를) 환원했으며, 이는 잉여현금흐름의 104%입니다. 희석 주식 수는 1.7% 감소했습니다.
Flutter Entertainment 직접 평가하기
가정을 바꿔 주당 가치가 어떻게 달라지는지 확인하세요. 이는 모델일 뿐 예측이나 목표주가가 아니며, 결과는 전적으로 입력값에 달려 있습니다.
현금흐름할인(DCF)
주당 가치
—
순현금 −$10.4B을(를) 더하고 희석 주식 수 177.0M로 나눕니다. 10년간의 현금흐름과 잔존가치를 현재 가치로 할인했습니다.
재무상태표
현금, 부채, 그리고 Flutter Entertainment이(가) 부채를 얼마나 여유 있게 감당하는지 보여주는 지표.
| 회계연도 말 | FY19 | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 |
|---|---|---|---|---|---|
| 현금 및 단기투자 | $731M | $966M | $1.7B | $1.7B | $1.9B |
| 부채(금융리스 포함) | $4.9B | — | $7.1B | $6.7B | $12.3B |
| 순부채 / EBITDA | 6.0x | — | 7.3x | 2.6x | 6.7x |
| 부채 / 자본 | 1.1x | — | 0.7x | 0.7x | 1.4x |
| 이자보상배율 | 1.1x | −0.4x | −1.3x | 1.8x | 0.1x |
| 유동비율 | 0.9x | — | 0.9x | 1.0x | 1.0x |
| 당좌비율 | 0.9x | — | 0.9x | 1.0x | 1.0x |
| 총자산 | $11.3B | — | $24.6B | $24.5B | $29.3B |
| 부채총계 | $6.8B | — | $13.3B | $13.2B | $19.6B |
| 자기자본 | $4.5B | $11.2B | $10.0B | $9.3B | $9.0B |
| 순부채 (− = 순현금) | $4.2B | — | $5.4B | $5.1B | $10.4B |
내부자 거래
임원, 이사, 지분 10% 이상 보유자의 장내 매수·매도(Form 4 신고 기준). ‘계획’은 사전에 정한 Rule 10b5-1 계획에 따른 거래를 뜻합니다.
매수(12개월)
$0.0M
내부자 0명
매도(12개월)
$0.9M
내부자 10명
매도 중 계획 거래 비중
0%
$0.0M
| 날짜 | 내부자 | 거래 | 주식 수 | 주가 | 금액 | 공시 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026년 9월 1일 | Daniel Mark TaylorPresident FLUT; CEO FLUT Intl | 매도 | 791 | $97.86 | $0.1M | Form 4 |
| 2026년 9월 1일 | Don H LiuChief Legal Officer | 매도 | 565 | $97.86 | $0.1M | Form 4 |
| 2026년 9월 1일 | James Philip BishopChief Operating Officer | 매도 | 741 | $97.86 | $0.1M | Form 4 |
| 2026년 9월 1일 | Jeremy Peter JacksonChief Executive Officer, Director | 매도 | 1,762 | $97.86 | $0.2M | Form 4 |
| 2026년 9월 1일 | Robert ColdrakeChief Financial Officer | 매도 | 710 | $97.86 | $0.1M | Form 4 |
| 2026년 8월 19일 | Jeremy Peter JacksonChief Executive Officer, Director | 매도 | 2,112 | $93.32 | $0.2M | Form 4 |
| 2026년 5월 28일 | Carolan LennonDirector | 매도 | 439 | $94.63 | $0.0M | Form 4 |
| 2026년 5월 28일 | John A BryantDirector | 매도 | 214 | $94.63 | $0.0M | Form 4 |
| 2026년 5월 28일 | Nancy CruickshankDirector | 매도 | 152 | $94.63 | $0.0M | Form 4 |
| 2026년 5월 28일 | Robert R BennettDirector | 매도 | 135 | $94.63 | $0.0M | Form 4 |
| 2026년 5월 28일 | Stefan Andreas BomhardDirector | 매도 | 177 | $94.63 | $0.0M | Form 4 |
| 2026년 5월 13일 | Don H LiuChief Legal Officer | 매도 | 1,259 | $93.37 | $0.1M | Form 4 |
피오트로스키 F-스코어
수익성, 자금 조달, 효율성에 대한 9가지 통과/미통과 테스트. 8–9는 우수, 0–2는 취약.
| 테스트 | FY23 | FY24 | FY25 |
|---|---|---|---|
| 순이익이 플러스 | — | ✓ | ✕ |
| 영업현금흐름이 플러스 | ✓ | ✓ | ✓ |
| 총자산이익률 상승 | — | — | ✕ |
| 영업현금흐름이 순이익보다 많음 | ✓ | ✓ | ✓ |
| 자산 대비 부채 감소 | — | — | ✕ |
| 유동비율 상승 | — | ✓ | ✓ |
| 주식 수가 늘지 않음 | ✓ | ✕ | ✓ |
| 매출총이익률 상승 | ✕ | ✓ | ✕ |
| 자산 대비 매출 증가 | — | — | ✓ |
| F-스코어 | — / 9 | — / 9 | 5 / 9 |
| 발생액 비율 | — | −6.3% | −5.6% |
| Altman Z'' | 1.85 | 2.20 | 1.35 |
유사 기업
각 기업의 최근 회계연도 기준입니다. 회계연도 종료 월이 달라 기간이 정확히 일치하지는 않습니다.
| 기업 | 시가총액 | 성장률 | 영업이익률 | FCF 마진 | ROIC | PER | F-스코어 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Flutter Entertainment FLUT | $14.0B | 16.6% | 0.2% | 6.6% | 0.2% | — | 5 | |
| MGM Resorts MGM | $7.2B | 1.7% | 5.7% | 8.3% | 12.8% | 17.3x | 6 | 비교 → |
| Las Vegas Sands LVS | $22.8B | 15.2% | 21.7% | 14.3% | 17.5% | 14.6x | 7 | 비교 → |
| Caesars Entertainment CZR | $5.9B | 2.1% | 16.2% | 4.3% | 9.6% | — | 6 | 비교 → |
| Wynn Resorts WYNN | $7.5B | 0.1% | 15.7% | 9.7% | 11.6% | 17.4x | 5 | 비교 → |
8년치 수치
금액 단위는 USD입니다. 지표 이름에 마우스를 올리면 정의가 표시됩니다.
| 회계연도 | FY16 | FY17 | FY18 | FY19 | FY22 | FY23 | FY24 | FY25 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 손익계산서 | ||||||||
| 매출 | $1.2B | $1.3B | $2.0B | $2.5B | $9.5B | $11.8B | $14.0B | $16.4B |
| 매출총이익 | — | $1.1B | $1.6B | $1.8B | $4.7B | $5.6B | $6.7B | $7.4B |
| 연구개발비 | $27.7M | $25.2M | $40.0M | $55.1M | $552M | $765M | $820M | $991M |
| 영업이익 | — | $447M | $260M | $264M | −$88.0M | −$549M | $869M | $36.0M |
| 이자비용 | $129M | $108M | $182M | $249M | $216M | $424M | $480M | $576M |
| 세전이익 | $140M | $287M | −$110M | $61.7M | −$295M | −$1.1B | $16.0M | −$121M |
| 법인세 | $4.0M | $27.2M | −$1.0M | −$0.2M | $75.0M | $120M | −$146M | $286M |
| 순이익 | $136M | $259M | −$103M | $62.8M | −$432M | −$1.2B | $43.0M | −$310M |
| 희석 EPS | $0.70 | $1.27 | −$0.49 | $0.22 | −$2.44 | −$6.89 | $0.24 | −$1.75 |
| 희석 주식 수 | 0.20B | 0.20B | 0.21B | 0.28B | 0.18B | 0.18B | 0.18B | 0.18B |
| 현금흐름 | ||||||||
| 영업현금흐름 | $350M | $495M | $560M | $671M | $1.2B | $937M | $1.6B | $1.2B |
| 설비투자(capex) | $6.8M | $11.0M | $34.0M | $27.5M | $122M | $159M | $144M | $105M |
| 잉여현금흐름 | $343M | $484M | $526M | $643M | $1.0B | $778M | $1.5B | $1.1B |
| 감가상각비 | $140M | $147M | $283M | $439M | $1.1B | $1.3B | $1.1B | $1.5B |
| 주식보상비용 | $10.3M | $10.6M | $12.8M | $18.8M | $132M | $180M | $196M | $246M |
| 인수 | $0.0M | $6.5M | $1.9B | $2.5M | $2.1B | $0.0M | $160M | $2.7B |
| 자사주 매입 | $0.0M | $0.0M | $0.0M | $0.0M | $3.0M | $212M | $219M | $1.1B |
| 지급 배당금 | $0.0M | $0.0M | $0.0M | $0.0M | $0.0M | $0.0M | $0.0M | $0.0M |
| 배당과 자사주 매입 | $0.0M | $0.0M | $0.0M | $0.0M | $3.0M | $212M | $219M | $1.1B |
| 재무상태표 | ||||||||
| 현금 및 단기투자 | $556M | $633M | $824M | $731M | $966M | $1.7B | $1.7B | $1.9B |
| 총부채(차입금) | $2.4B | $2.4B | $5.4B | $4.9B | — | $7.1B | $6.7B | $12.3B |
| 금융리스 부채 | $0.0M | $0.0M | $0.0M | $0.0M | $0.0M | $0.0M | $0.0M | $0.0M |
| 유동자산 | $690M | $790M | $1.0B | $978M | — | $4.0B | $4.3B | $4.8B |
| 유동부채 | $848M | $603M | $1.0B | $1.2B | — | $4.5B | $4.6B | $5.0B |
| 재고자산 | $0.5M | $0.3M | $0.0M | $0.0M | $0.0M | $0.0M | $0.0M | $0.0M |
| 유형자산(순액) | $40.8M | $44.8M | $85.2M | $139M | — | $471M | $493M | $630M |
| 총자산 | $5.5B | $5.4B | $11.3B | $11.3B | — | $24.6B | $24.5B | $29.3B |
| 부채총계 | $3.3B | $3.1B | $7.1B | $6.8B | — | $13.3B | $13.2B | $19.6B |
| 자기자본 | $2.2B | $2.3B | $4.1B | $4.5B | $11.2B | $10.0B | $9.3B | $9.0B |
| 이익률 | ||||||||
| 매출총이익률 | — | 81.1% | 77.4% | 72.6% | 49.1% | 47.4% | 47.7% | 45.2% |
| 영업이익률 | — | 34.1% | 12.8% | 10.5% | −0.9% | −4.7% | 6.2% | 0.2% |
| EBITDA 마진 | 35.4% | 45.3% | 26.8% | 27.8% | 10.4% | 6.2% | 14.0% | 9.5% |
| 순이익률 | 11.8% | 19.8% | −5.1% | 2.5% | −4.6% | −10.4% | 0.3% | −1.9% |
| FCF 마진 | 29.7% | 36.9% | 25.9% | 25.4% | 11.0% | 6.6% | 10.4% | 6.6% |
| 수익성 | ||||||||
| 투하자본수익률 | — | 9.9% | 3.2% | 3.0% | — | — | 5.8% | 0.2% |
| 사용자본이익률 | — | 9.5% | 3.5% | 2.6% | — | — | 4.3% | 0.2% |
| 자기자본이익률 | — | 11.5% | −3.2% | 1.5% | — | — | 0.4% | −3.4% |
| 총자산이익률 | — | 4.8% | −1.2% | 0.6% | — | — | 0.2% | −1.2% |
| 성장률 | ||||||||
| 매출 성장률 | — | 13.6% | 54.6% | 24.6% | — | 24.6% | 19.2% | 16.6% |
| 순이익 성장률 | — | 90.4% | −139.5% | — | — | — | — | −820.9% |
| EPS 성장률 | — | 81.4% | −138.6% | — | — | — | — | −829.2% |
| FCF 성장률 | — | 40.9% | 8.7% | 22.3% | — | −25.3% | 87.4% | −26.0% |
| 주식 수 변화 | — | 4.2% | 2.2% | 36.6% | — | 0.0% | 1.7% | −1.7% |
| 재무 건전성 | ||||||||
| 순부채 / EBITDA | 4.6x | 2.9x | 8.5x | 6.0x | — | 7.3x | 2.6x | 6.7x |
| 부채 / 자본 | 1.1x | 1.0x | 1.3x | 1.1x | — | 0.7x | 0.7x | 1.4x |
| 이자보상배율 | 2.1x | 4.1x | 1.4x | 1.1x | −0.4x | −1.3x | 1.8x | 0.1x |
| 유동비율 | 0.8x | 1.3x | 1.0x | 0.9x | — | 0.9x | 1.0x | 1.0x |
| 당좌비율 | 0.8x | 1.3x | 1.0x | 0.9x | — | 0.9x | 1.0x | 1.0x |
| 자본 배분 | ||||||||
| 설비투자 / 매출 | 0.6% | 0.8% | 1.7% | 1.1% | 1.3% | 1.4% | 1.0% | 0.6% |
| 주식보상 / 매출 | 0.9% | 0.8% | 0.6% | 0.8% | 1.4% | 1.5% | 1.4% | 1.5% |
| 주주환원 / FCF | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.3% | 27.3% | 15.0% | 104.1% |
| 품질 점수 | ||||||||
| 피오트로스키 F-스코어 | — | — | 3.0 | 5.0 | — | — | — | 5.0 |
| 알트만 Z'' | 1.0 | 1.9 | 0.9 | 0.9 | — | 1.9 | 2.2 | 1.4 |
| 발생액 비율 | — | −4.3% | −7.9% | −5.4% | — | — | −6.3% | −5.6% |
출처: SEC EDGAR XBRL 공시 (CIK 0001635327). 2026년 10월 23일 업데이트. 4분기는 연간 수치에서 첫 9개월을 뺀 값입니다. 정보 제공용일 뿐 투자 조언이 아닙니다. 수치를 활용하기 전에 원본 공시를 확인하세요.