Dole
DOLE NYSE Agricultural Products & Services Financeiro EF2019–EF2025
Dole's revenue rose 8.2% to $9.2 billion in fiscal 2025. Its operating margin was 2.4%, down from 3.3% a year earlier. Free cash flow was $2 million, down 99.0%. It paid out $32 million in dividends and buybacks, 1847% of free cash flow. The diluted share count rose 0.5%.
Dole em 30 segundos
Perguntas simples, respondidas com o último relatório anual (exercício de 2025).
As vendas estão a crescer?
+8,2%
Sim. As vendas cresceram 8,2% no último ano.
Dá lucro?
0,6%
Um pouco. Fica com 0,6% de cada venda como lucro.
O lucro vira caixa?
0,0%
Em parte. 0,0% das vendas acaba em caixa livre.
A dívida está controlada?
1,8x
Convém vigiar. Pagar a dívida levaria 1,8 anos de lucro operacional.
As contas estão saudáveis?
6 / 9
Mista. Passa em 6 de 9 testes de saúde.
Bom Mais ou menos Fraco Regras práticas sobre os números publicados. Um ponto de partida, não uma recomendação.
Números-chave, exercício de 2025
O negócio
O que faz, e o que pode correr mal?
O que a Dole faz
Dole plc grows, buys, ships and sells fresh fruit and vegetables. It handles more than 300 products, sources them from over 100 countries and distributes them in more than 85 countries. Its customers include grocery stores, wholesalers, mass merchandisers, foodservice operators, club stores and convenience stores, and it says no one customer accounted for a major share of 2025 sales. Its best-known brand is DOLE.
It reports three segments. Fresh Fruit covers bananas, pineapples and plantains, mostly grown in Latin America on company-owned and leased farms and by independent growers. Approximately one-third of the bananas it markets and 75% of its pineapples come from its own production. It also runs refrigerated ships and sells spare cargo space to other shippers. Diversified Fresh Produce, Europe, the Middle East and Africa sells imported and local produce across Europe. Diversified Fresh Produce, Americas and the Rest of the World markets items such as avocados, kiwis, apples, berries and cherries.
On August 5, 2025, Dole sold its Fresh Vegetables division for approximately $140.0 million, and it reports that division as discontinued operations. It owns approximately 112,000 acres of farms and other land.
- Razão social
- Dole plc
- Fim do exercício fiscal
- 31 de dezembro de 2025
- Último relatório anual
- 10-K · 2 de mar de 2026
- Nº de protocolo · CIK
- 0001857475-26-000028
0001857475
Vendas e lucro
Está a vender mais, e quanto fica?
Receita e margens
A Dole teve $9,2 bi de receita no exercício de 2025, alta de 8,2% em relação ao ano anterior.
Em palavras simples: As receitas são todo o dinheiro pago pelos clientes. As margens mostram quantos cêntimos de cada euro vendido sobram em cada etapa: depois de fazer o produto (bruta), depois de pôr o negócio a funcionar (operacional) e depois de tudo, impostos incluídos (líquida).
Lucro líquido e lucro por ação
Do exercício 2019 ao 2025, o LPA diluído cresceu −9,9% ao ano. Os períodos com prejuízo aparecem em vermelho.
Em palavras simples: O lucro líquido é o que sobra depois de todos os custos e impostos. O lucro por ação (LPA) divide-o por todas as ações, e mostra quanto ganhou uma ação.
Caixa e acionistas
Quanta caixa entra, e para onde vai?
Fluxo de caixa
O fluxo de caixa livre foi de $1,7 mi no exercício de 2025, 0,0% da receita. Fluxo de caixa operacional menos investimentos.
Em palavras simples: Lucro no papel não é dinheiro no banco. O fluxo de caixa livre é a caixa que sobra depois de pagar o funcionamento e a manutenção do negócio: o dinheiro que pode devolver aos acionistas, poupar ou investir.
Dividendos, recompras e número de ações
A Dole devolveu $31,6 mi aos acionistas no exercício de 2025, 1.847% do fluxo de caixa livre. O número de ações diluídas subiu 0,5%.
Em palavras simples: As empresas devolvem dinheiro de duas formas: dividendos (dinheiro pago aos acionistas) e recompras (compram as próprias ações, para que cada ação que resta tenha uma fatia maior).
Negociações de insiders
Compras e vendas no mercado por executivos, conselheiros e acionistas com mais de 10%, segundo os Form 4. “Plano” indica negociações feitas sob um plano Rule 10b5-1 definido com antecedência.
Em palavras simples: Os insiders são as pessoas que gerem a empresa ou detêm grande parte dela. Comprar com o próprio dinheiro pode indicar confiança; vender tem muitas vezes razões pessoais, como impostos ou diversificar.
Compras, 12 meses
$8,6 mi
1 insider
Vendas, 12 meses
$0,0 mi
0 insiders
Das vendas, sob planos
—
$0,0 mi
| Data | Insider | Negociação | Ações | Preço | Valor | Relatório |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 22 de out de 2026 | Pale Fire Capital SE10% owner | Compras | 163.780 | $13,39 | $2,2 mi | Form 4 |
| 21 de out de 2026 | Pale Fire Capital SE10% owner | Compras | 438.900 | $13,12 | $5,8 mi | Form 4 |
| 20 de out de 2026 | Pale Fire Capital SE10% owner | Compras | 45.676 | $13,24 | $0,6 mi | Form 4 |
| 12 de out de 2026 | Pale Fire Capital SE10% owner | Compras | 5.700 | $13,28 | $0,1 mi | Form 4 |
Saúde financeira
Aguenta as dívidas, e usa bem o dinheiro?
Balanço patrimonial
Caixa, dívida e os indicadores que mostram com que folga a Dole consegue sustentá-la.
Em palavras simples: O que a empresa tem e o que deve. Mais caixa do que dívida é uma almofada para os maus tempos; muita dívida deixa menos margem quando o negócio abranda.
| Fim do exercício | EF21 | EF22 | EF23 | EF24 | EF25 |
|---|---|---|---|---|---|
| Caixa e aplicações de curto prazo | $257 mi | $234 mi | $282 mi | $336 mi | $274 mi |
| Dívida incl. arrendamentos financeiros | $1,4 bi | $1,3 bi | $1,1 bi | $967 mi | $874 mi |
| Dívida líquida / EBITDA | 20,1x | 3,6x | 2,2x | 1,7x | 1,8x |
| Dívida / patrimônio | 1,3x | 1,1x | 0,9x | 0,8x | 0,6x |
| Cobertura de juros | −0,4x | 3,1x | 3,4x | 3,9x | 3,4x |
| Liquidez corrente | 1,2x | 1,1x | 1,1x | 1,2x | 1,2x |
| Liquidez seca | 0,9x | 0,8x | 0,9x | 0,9x | 0,8x |
| Ativo total | $4,7 bi | $4,6 bi | $4,6 bi | $4,4 bi | $4,4 bi |
| Passivo total | $3,4 bi | $3,3 bi | $3,1 bi | $3,0 bi | $2,9 bi |
| Patrimônio líquido | $1,1 bi | $1,2 bi | $1,2 bi | $1,3 bi | $1,4 bi |
| Dívida líquida (− = caixa líquido) | $1,1 bi | $1,0 bi | $812 mi | $631 mi | $600 mi |
Retorno sobre o capital
Lucro operacional após impostos em relação ao capital investido no negócio: dívida mais patrimônio, menos caixa.
Em palavras simples: Quanto lucro o negócio faz com o dinheiro investido nele. Uma percentagem mais alta significa que cada euro investido rende mais.
F-score de Piotroski
Nove testes de aprovado/reprovado sobre rentabilidade, financiamento e eficiência. 8–9 é forte; 0–2, fraco.
Em palavras simples: Nove testes de sim/não à saúde financeira, um ponto cada. Um visto verde é uma aprovação: 7 a 9 pontos é sólido, 0 a 3 é fraco.
| Teste | EF23 | EF24 | EF25 |
|---|---|---|---|
| O lucro líquido é positivo | ✓ | ✓ | ✓ |
| O fluxo de caixa operacional é positivo | ✓ | ✓ | ✓ |
| O retorno sobre os ativos subiu | ✓ | ✓ | ✕ |
| O fluxo de caixa operacional supera o lucro líquido | ✓ | ✓ | ✓ |
| A dívida caiu em relação aos ativos | ✓ | ✓ | ✓ |
| A liquidez corrente subiu | ✓ | ✓ | ✓ |
| O número de ações não aumentou | ✕ | ✕ | ✕ |
| A margem bruta subiu | ✓ | ✓ | ✕ |
| A receita subiu em relação aos ativos | ✓ | ✓ | ✓ |
| F-score | 8 / 9 | 8 / 9 | 6 / 9 |
| Índice de accruals | −3,8% | −3,1% | −1,6% |
| Altman Z'' | 1,56 | 1,79 | 1,76 |
Preço e valor
Quanto custa a ação, e como se compara?
Avalie a Dole você mesmo
Mude as premissas e veja o que elas implicam por ação. São modelos, não previsões nem preços-alvo: o resultado depende inteiramente do que você informar.
Em palavras simples: Mova os controlos para testar as suas próprias hipóteses de crescimento. O resultado é quanto valeria uma ação se essas hipóteses se cumprissem. Hipóteses diferentes dão respostas muito diferentes.
Fluxo de caixa descontado
Valor por ação
—
Soma um caixa líquido de −$600 mi e divide por 95,9 mi ações diluídas. Dez anos de fluxos de caixa mais um valor terminal, descontados a valor presente.
Múltiplo de lucros
Valor por ação
—
Múltiplos de referência: hoje 25,4x · pares 18,6x · setor 24,2x.
Empresas semelhantes
Último exercício fiscal de cada empresa. Os exercícios terminam em meses diferentes, então os períodos não coincidem exatamente.
Em palavras simples: Os mesmos números para empresas semelhantes, para perceber se um valor é alto ou baixo para este tipo de negócio.
| Empresa | Valor de mercado | Crescimento | Margem op. | Margem FCL | ROIC | P/L | F-score | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Dole DOLE | $1,3 bi | 8,2% | 2,4% | 0,0% | 6,3% | — | 6 | |
| Ingredion INGR | $6,1 bi | −2,8% | 14,1% | 7,1% | 16,0% | 10,4x | 8 | Comparar → |
| Darling Ingredients DAR | $9,0 bi | 7,4% | 4,5% | 11,1% | 3,2% | 15,2x | 7 | Comparar → |
| Bunge Global BG | $20,2 bi | 32,4% | — | −1,3% | 6,1% | 24,1x | 4 | Comparar → |
| Archer Daniels Midland ADM | $38,9 bi | −6,2% | — | 5,2% | 5,2% | 22,0x | 5 | Comparar → |
Todos os números
Todos os números, ano a ano.
7 anos de números
Valores em USD. Passe o cursor sobre o nome de um indicador para ver a definição.
Em palavras simples: Todos os números que temos, ano a ano. Descarregue-os numa folha de cálculo se quiser aprofundar.
| Exercício fiscal | EF19 | EF20 | EF21 | EF22 | EF23 | EF24 | EF25 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Demonstração de resultados | |||||||
| Receita | $4,2 bi | $4,3 bi | $5,9 bi | $8,0 bi | $8,2 bi | $8,5 bi | $9,2 bi |
| Lucro bruto | $303 mi | $334 mi | $344 mi | $600 mi | $694 mi | $718 mi | $714 mi |
| Pesquisa e desenvolvimento | $0,0 mi | $0,0 mi | $3,8 mi | $9,2 mi | $9,0 mi | $8,9 mi | $9,2 mi |
| Lucro operacional | $47,6 mi | $67,1 mi | −$8,7 mi | $175 mi | $272 mi | $281 mi | $223 mi |
| Despesas com juros | $12,0 mi | $10,5 mi | $25,0 mi | $56,4 mi | $81,1 mi | $72,3 mi | $66,5 mi |
| Lucro antes dos impostos | $42,8 mi | $59,1 mi | −$21,4 mi | $136 mi | $206 mi | $240 mi | $168 mi |
| Imposto de renda | $10,3 mi | $18,1 mi | −$11,0 mi | −$25,6 mi | $43,6 mi | $75,6 mi | $71,0 mi |
| Lucro líquido | $55,1 mi | $52,5 mi | −$7,2 mi | $86,5 mi | $124 mi | $126 mi | $51,3 mi |
| LPA diluído | $0,99 | $0,94 | −$0,10 | $0,91 | $1,30 | $1,32 | $0,53 |
| Ações diluídas | 0,06 bi | 0,06 bi | 0,07 bi | 0,09 bi | 0,10 bi | 0,10 bi | 0,10 bi |
| Fluxo de caixa | |||||||
| Fluxo de caixa operacional | $75,2 mi | $145 mi | $16,4 mi | $239 mi | $299 mi | $263 mi | $123 mi |
| Investimentos de capital (capex) | $27,0 mi | $23,2 mi | $58,6 mi | $85,6 mi | $78,0 mi | $82,4 mi | $122 mi |
| Fluxo de caixa livre | $48,3 mi | $121 mi | −$42,2 mi | $153 mi | $221 mi | $180 mi | $1,7 mi |
| Depreciação e amortização | $34,4 mi | $36,2 mi | $65,5 mi | $110 mi | $104 mi | $98,8 mi | $113 mi |
| Remuneração em ações | $0,0 mi | $0,0 mi | $0,8 mi | $4,5 mi | $6,0 mi | $8,0 mi | $6,9 mi |
| Aquisições | $4,9 mi | $0,3 mi | $104 mi | $4,9 mi | $1,3 mi | $0,9 mi | $2,2 mi |
| Recompras de ações | $0,0 mi | $0,0 mi | $0,0 mi | $0,0 mi | $0,0 mi | $0,0 mi | $0,0 mi |
| Dividendos pagos | $14,9 mi | $11,9 mi | $17,1 mi | $30,4 mi | $30,4 mi | $30,6 mi | $31,6 mi |
| Dividendos e recompras | $14,9 mi | $11,9 mi | $17,1 mi | $30,4 mi | $30,4 mi | $30,6 mi | $31,6 mi |
| Balanço patrimonial | |||||||
| Caixa e aplicações de curto prazo | $130 mi | $161 mi | $257 mi | $234 mi | $282 mi | $336 mi | $274 mi |
| Dívida total | — | $347 mi | $1,4 bi | $1,2 bi | $1,1 bi | $893 mi | $829 mi |
| Passivos de arrendamento financeiro | $0,0 mi | $9,4 mi | $40,7 mi | $29,9 mi | $33,2 mi | $74,0 mi | $44,9 mi |
| Ativo circulante | — | $730 mi | $1,6 bi | $1,6 bi | $1,9 bi | $1,8 bi | $1,8 bi |
| Passivo circulante | — | $690 mi | $1,4 bi | $1,5 bi | $1,7 bi | $1,6 bi | $1,5 bi |
| Estoques | $0,0 mi | $141 mi | $411 mi | $394 mi | $379 mi | $430 mi | $509 mi |
| Imobilizado, líquido | — | $220 mi | $1,4 bi | $1,1 bi | $1,1 bi | $1,1 bi | $1,1 bi |
| Ativo total | — | $1,9 bi | $4,7 bi | $4,6 bi | $4,6 bi | $4,4 bi | $4,4 bi |
| Passivo total | — | $1,2 bi | $3,4 bi | $3,3 bi | $3,1 bi | $3,0 bi | $2,9 bi |
| Patrimônio líquido | $614 mi | $535 mi | $1,1 bi | $1,2 bi | $1,2 bi | $1,3 bi | $1,4 bi |
| Margens | |||||||
| Margem bruta | 7,3% | 7,7% | 5,8% | 7,5% | 8,4% | 8,5% | 7,8% |
| Margem operacional | 1,1% | 1,5% | −0,2% | 2,2% | 3,3% | 3,3% | 2,4% |
| Margem EBITDA | 2,0% | 2,4% | 1,0% | 3,6% | 4,6% | 4,5% | 3,7% |
| Margem líquida | 1,3% | 1,2% | −0,1% | 1,1% | 1,5% | 1,5% | 0,6% |
| Margem FCL | 1,2% | 2,8% | −0,7% | 1,9% | 2,7% | 2,1% | 0,0% |
| Rentabilidade | |||||||
| Retorno sobre o capital | — | — | −0,4% | 7,5% | 9,5% | 9,1% | 6,3% |
| Retorno sobre o capital empregado | — | — | −0,4% | 5,5% | 9,1% | 9,8% | 7,7% |
| Retorno sobre o patrimônio | — | — | −0,9% | 7,7% | 10,3% | 9,9% | 3,9% |
| Retorno sobre os ativos | — | — | −0,2% | 1,9% | 2,7% | 2,8% | 1,2% |
| Crescimento | |||||||
| Crescimento da receita | — | 4,3% | 36,8% | 35,0% | 2,8% | 2,8% | 8,2% |
| Crescimento do lucro líquido | — | −4,7% | −113,8% | — | 43,4% | 1,2% | −59,1% |
| Crescimento do LPA | — | −5,1% | −110,6% | — | 42,9% | 1,5% | −59,9% |
| Crescimento do FCL | — | 151,4% | −134,8% | — | 43,9% | −18,3% | −99,1% |
| Variação do número de ações | — | −0,0% | 30,2% | 31,1% | 0,2% | 0,4% | 0,5% |
| Saúde financeira | |||||||
| Dívida líquida / EBITDA | — | 1,9x | 20,1x | 3,6x | 2,2x | 1,7x | 1,8x |
| Dívida / patrimônio | — | 0,7x | 1,3x | 1,1x | 0,9x | 0,8x | 0,6x |
| Cobertura de juros | 4,0x | 6,4x | −0,4x | 3,1x | 3,4x | 3,9x | 3,4x |
| Liquidez corrente | — | 1,1x | 1,2x | 1,1x | 1,1x | 1,2x | 1,2x |
| Liquidez seca | — | 0,9x | 0,9x | 0,8x | 0,9x | 0,9x | 0,8x |
| Alocação de capital | |||||||
| Capex / receita | 0,7% | 0,5% | 1,0% | 1,1% | 1,0% | 1,0% | 1,3% |
| Remun. em ações / receita | 0,0% | 0,0% | 0,0% | 0,1% | 0,1% | 0,1% | 0,1% |
| Proventos / FCL | 30,9% | 9,8% | — | 19,8% | 13,8% | 17,0% | 1.847,2% |
| Indicadores de qualidade | |||||||
| F-score de Piotroski | — | — | — | 6,0 | 8,0 | 8,0 | 6,0 |
| Z'' de Altman | — | 1,8 | 1,0 | 1,2 | 1,6 | 1,8 | 1,8 |
| Índice de accruals | — | — | −0,7% | −3,3% | −3,8% | −3,1% | −1,6% |
Fonte: relatórios SEC EDGAR XBRL (CIK 0001857475). Dados atualizados em 23 de outubro de 2026. Os quartos trimestres são o ano inteiro menos os nove primeiros meses. Apenas para informação: não é recomendação de investimento. Confira os relatórios originais antes de confiar em um número.